千禾味业半年报点评:全国化扩张顺利,盈利能力稳步提升。公司Q2收入增速较快,主要受益于零添加事件红利以及公司加速流通渠道开发力度。酱油业务维持高增,外埠市场表现亮眼。成本优化+结构升级,Q2盈利能力稳步提升。公司将继续丰富零添加产品线,加速流通渠道覆盖,并着重发力线上渠道。预计公司未来业绩高增值得期待。维持“持有”评级。风险提示:新品放量不及预期风险,市场竞争加剧风险。
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