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【风口研报·行业】地位仅次于GPU,微软等头部厂商纷纷加码的AI新赛道,客户数连续两季度分别环比增长10倍···

2023-08-23未知机构晓***
【风口研报·行业】地位仅次于GPU,微软等头部厂商纷纷加码的AI新赛道,客户数连续两季度分别环比增长10倍···

关于我们网站声明联系方式用户反馈网站地图帮助cls 首页电报话题盯盘FM投研下载 【风口研报·行业】地位仅次于GPU,微软等头部厂商纷纷加码的AI新赛道,客户数连续两季度分别环比增长10倍/340%,国内这两家企业有较强稀缺性;另有家公司突破高端无线电测试设备,二季度业绩超预期 请输入要搜索 三维天地 8月14日20:35《风口师观点指出金融行业在政策推动下,行业 发现至今最高涨幅 风口研报2023.08.2220:35星期二 《风口研报》今日导读 1、算力租赁(云赛智联、宝信软件):①国信证券熊莉指出,当前海外头部云厂商加码AI云租赁服务,对AI云租赁完成定价,短租成本回收期在13-15个月;②微软Azure云中AI租赁收入实现环比翻倍增长,之前两个季度服务客户数分别环比增长10倍和340%;③熊莉看好租赁处于仅次于gpu的位置,目前国内高端GPU芯片较为紧缺,率先取得GPU芯片的算力出租公司或有较强稀缺性;④风险因素:AI算力需求不及预期。 2、坤恒顺维(688283):①公司为高端无线电测试龙头,行业具备高壁垒高盈利的特征,本土替代空间充足,公司单Q2季度实现归母净利0.68亿,同比+43.8%,归母净利0.19亿,同比+47.4%,超出市场预期;②后期公司的增长来自纵向信道仪和横向新产品,基于HBI平台有效拓展到信号源、频谱仪、矢量网络分析仪等产品;③广发证券代川预计公司2023至25年归母净利润1.11/1.57/2.11亿,复合增速超30%,考虑龙头地位、盈利能力及行业潜在应用拓展,给予公司24年40倍PE,对应合理价值74.95元/股,给予“增持”评级;④风险提示:新产品拓展不及预期的风险等。 主题一 地位仅次于GPU,微软等头部厂商纷纷加码的AI新赛道,客户数连续两季度分别环比增长10倍/340%,国内这两家企业有较强稀缺性 数据加工的基础就是算力,随着数据要素相关政策落地后,将贡献新的算力需求,更多企业或从经济性出发选择算力租赁。 国信证券熊莉深度覆盖算力租赁行业,当前海外头部云厂商加码AI云租赁服务,对AI云租赁完成定价,看好租赁处于仅次于gpu的位置。 一、头部云厂商纷纷加码AI云租赁服务 面对客户快速增长的AI训练和推理需求,微软、亚马逊、谷歌等头部云厂商在23年纷纷加码AI云租赁服务。 头部云厂商在A100服务器云租赁的基础上,先后推出H100服务器云租赁服务,其中,微软的NDH100V5实例和AWSEC2P5实例正式上线。 VIP试读 【风口研报周回成本周栏目“热讯风口点金+多股 ①受益质量强国+数据深挖NQI产业“先入者22%!②上海推动数展!Ta卡位上海数据强势涨停。 栏目:风口研报 【风口研报周回掘金有妙招!看券商板块+人气公 ①前瞻梳理券商之“掘板块人气公司,大场科技先行!多轮解商,大涨53%+续刷历制冷剂配额落地在即产业链+多股上演大涨 栏目:风口研报 【风口研报·公司加速抢占机器人家传感算力一体场份额超70%,案有望充分受益景气;另一家次显或迎复苏,车步迈入收获期 ①携手英伟达加速抢睛”,这家传感算力场份额超70%,全栈分受益机器人视觉高业PMI持续修复,这家显覆盖工控、汽车、域,车载显示布局龙获期。 栏目:风口研报 ·风口研报收藏阅9815|| 【风口研报周回金融起舞!看「金顺周期+人气公 二、短租成本回收期在13-15个月,Azure云中AI租赁收入实现环比翻倍增长 目前,微软、亚马逊、谷歌、甲骨文等头部云厂商按小时对A100服务器租赁服务进行定价,每月租金区间为19,584-23,594美元/月。 假设AI算力中心(A100)单台服务器分摊成本为30万美元,则微软、亚马逊、谷歌、甲骨文短租成本回收期分别为15/13/14/13个月。 根据微软财报电话会议披露数据,一季度AzureOpenAI服务客户数目达到2500+个,环比增长10倍,二季度环比增长340%,且AI租赁收入在微软Azure占比从1%提升至2%,环比翻倍增长。 三、国内AI算力租赁赛道领先企业有较强稀缺性 短期而言,目前国内高端GPU芯片较为紧缺,率先取得GPU芯片的算力出租公司或有较强稀缺性。熊莉建议关注国内AI算力租赁优质公司: (1)云赛智联:公司同仪电集团等其他股东共同设立合资公司,其中公司持股11%,合资公司将以需求为导向,搭建城市级算力调度平台,为人工智能模型训练及应用推演提供算力支撑。 (2)宝信软件:公司“宝之云”建设数据湖和数据治理体系、十倍提升的数据存储与处理能力、人工智能所需的高性能算力资源池,结合宝联登平台的调度满足日益丰富的AI模型训练和推理需求。 主题二 攻关高端科学仪器刻不容缓,这家公司突破高端无线电测试设备,下游覆盖通讯、军工、航空航天等,二季度业绩超预期 科学仪器行业的产业政策不少,但板块一直缺乏标杆性的标的,个股α机会更多。 ·风口研报收藏阅9815|| ①连收2个涨停板!核50%+头部券商首选, 3年新高;②2日大涨公司+金融科技”双轮资金青睐。 栏目:风口研报 【风口研报·公司“两旧一村”改500个,这家当市公司二季度新去年全年,近期延并购 从上上周末城中村改台,到上周末城中村电话会议在京召开,先。公司二季度新签程施工项目新签项目153.72%,仅上半年年度新签订单额的总着新签订单逐步落地改善。 栏目:风口研报 【风口研报阶段策炒作窗口!看地产链、汽车链涨 ①以塑代钢乘风汽车行业投资逻辑+已有标城中村改造重磅定调委,业绩有望显著逆高增+股权激励显信心分行业龙头,4日涨超 栏目:风口研报 【风口研报·行业来袭,这个品种超预期+有公司单史新高,分析师开始;医保简易布,这家公司核覆盖增加机遇、望实现40%+增 ①顺周期行情来袭,提价超预期+有公司单高,分析师称大周期简易续约正式规则发品种迎医院覆盖增加有望实现40%以上增药物预计未来三年陆 栏目:风口研报 【风口研报周回件驱动”捕捉潜前瞻点评“复合烟”,挖掘概念 ①布局“复合铜箔设极!王牌专栏5日2度间涨超16%;②重磅重塑!抢先梳理“电涨超10%; 广发证券代川最新覆盖高端无线电测试龙头坤恒顺维,公司无线信道仿真仪在国内市场占有率已近50%,产品力优秀。 且行业具备高壁垒高盈利的特征,当前市场多被海外厂商占据,本土替代空间显著。公司单Q2季度实现归母净利0.68亿,同比 +43.8%,归母净利0.19亿,同比+47.4%,超出市场预期。 从技术积累的角度,公司的信道仪、射频微波信号发生器与海外企业差距较小。因行业壁垒较高,公司优势显著,常年毛利率保持在60%以上。 后期公司的增长来自纵向信道仪和横向新产品: 纵向视角看:以无线信道仪为核心,公司下游大客户较为优质且合作关系稳定,有望在信道仪纵向继续做深拿单,或直接受益于下游客户的增量需求,近年直销占比均在90%以上。 横向视角看:基于HBI平台,公司频域核心技术存在延展性,有效拓展到信号源、频谱仪等。公司23年初发布了高端的频谱仪,未来有望继续发布矢量网络分析仪等产品。 代川预计公司2023至25年归母净利润1.11/1.57/2.11亿,复合增速超30%,考虑龙头地位、盈利能力及行业潜在应用拓展,给予公司24年40倍PE,对应合理价值74.95元/股(当前67.9元),给予“增持”评级。 一、无线信道仪高价值高壁垒 狙击龙虎榜 揭秘游资模式,找寻资金背后的逻辑 今日更新2条 电报解读 火线解读!即时推送重要资讯独家深度解析 今日更新5条 无线电测试量仪器2019年无线电测试测量领域市场空间为123.1亿元,预计2024年将达到236.8亿元,期间CAGR达13.98%。下游行业应用场景丰富,涉及移动通信、无线组网、雷达、电子对抗、车联网、导航等众多行业和领域。 栏目:风口研报 【风口研报回顾势领跑!看王牌 大 读,挖掘概念股 ①涨90%!受益“装拓展”,该稀缺的羊”业绩高增可期;“上涨密码”!Ta先破,股价持续创新高流AI训练芯片的标配!理行业投资逻辑,已76%。 +公司+机构调研 栏目:风口研报 【风口研报·业绩单远超流通市值业绩接近翻倍增应用与机器人产售,有望迎来新几家需求即将迎业储能公司有望 ①公司在手订单远超半年业绩接近翻倍增与机器人产品的单独机遇;②用电形势严本快速下降,工商业式增长阶段,当前竞这几家公司有望弯道 栏目:风口研报 推荐专栏 盘中宝 盘中有「宝」,快人一步! 今日更新4条 客户包括通信运营商、通信设备制造商、高校以及各大科研院所。 财联社早知道 今日复盘+明日前瞻,精选更有价值的交易资讯! 研选 主流机构投资者眼中的“价值研报” 今日更新1条 ·风口研报收藏阅9815|| 2019年国产仪器为电子测量测试仪器市场贡献了不到30%的收入,剩余约70%来自进口仪器。高端仪器仪表行业属于国家重点鼓励、扶持的行业,目前政策支持下,国产高性能设备迎来发展良机,在一些关键领域拿单将快速增长。 二、无线电测试专家,核心产品及平台优势明显 公司是国内无线电测试仿真龙头,在构建的HBI平台基础上能够快速进行产品研发及迭代,并能够快速开发出满足客户需求的测试仿真产品。 公司的核心产品无线信道仪,参数与外资头部厂商参数相当,国内市场占有率已近50%。公司的信道仪、射频微波信号发生器与海外企业差距较小。 关联个股宝信软件-0.65%坤恒顺维+4.06%云赛智联+9.98% 九点特供 大势研判+热点前瞻,盘前必读的特供早报! 今日更新1条 公告全知道 解读利好公告,提前规避“黑天鹅” 机会前瞻 前瞻市场洞察先机! 下一篇 风口研报【家国内电子数据2023年订单水平期 这家国内电子数据取据安全全生命周期解年订单水平已超去年布国内首个公共安全 2023年08月22日19:3 提前挖掘“超预期”,捕捉下一个市场“风口” 展开 最新文章已购 ¥1088起立即购买 ①地位仅次于GPU,微软等头部厂商纷纷加码的AI新赛道,客户数连续两季度分别环比增长10倍/340%,国内这两家企业有较强稀缺性;②攻关高端科学仪器刻不容缓,这家公司突破高端无线电测试设备,下游覆盖通讯、军工、航空航天等,二季度业绩超预期。 相关股票:主板2只科创板1只 2023-08-22星期二 20:35【风口研报·行业】地位仅次于GPU,微软等头部厂商纷纷加码的AI新赛道,客户数连续两季度分别环比增长10倍/340%,国内这两家企业有较强稀缺性;另有家公司突破高端无线电测试设备,二季度业绩超预期 所属专栏:风口研报查看详情 19:33【机构调研】这家国内电子数据取证龙头2023年订单水平已超去年同期 这家国内电子数据取证龙头布局数据安全全生命周期解决方案,2023年订单水平已超去年同期,公司发布国内首个公共安全大模型。 1只 相关股票:创业板 所属专栏:风口研报 316人已读 17:22【风口研报·公司】信创加速落地,这家公司拥有“操作系统+云计算+安全存储”三大产品体系,分析师看60%估值修复空间;强资源板块或率先于市场见底,这家公司重磅铜矿项目将于年底投产,明年业绩有望增80% ①信创加速落地,这家公司拥有“操作系统+云计算+安全存储”三大产品体系、目前已在多个领域得到应用部署,分析师看60%估值修复空间;②强资源板块或率先于市场见底,这家公司重磅铜矿项目将于年底投产,明年业绩有望增80%。 1只 1只 相关股票:主板科创板 所属专栏:风口研报查看详情 13:33【风口研报·行业】数据要素+智算中心都绕不开的AI产业链之基,分析师强call公司为期十年期的上行周期已至,估值重估窗口打开 数据资产入表落地,结合此前我国智算中心积极布局,本土的人工智能基础建设已进入加速阶段,三大运营商作为产业链之基,无疑是绕不开的新时代核心资产。上半年三大运营商云计算和大数据收入同比增速分别达38