股票期权市场全景数据报告

304、 股票期权市场全景数据报告 OptionMarketDataReport 投资咨询业务资格：京证监许可【2012】75号 作者：金融衍生品研究中心牛秋乐 要点： 8月17日，两市触底反弹。截至收盘，上证指数涨0.43%,深成指涨0.61%,创业板指涨0.66%。科创50涨0.95%。在资金方面，沪深两市成交额为7398亿，外资净流出 执业编号：F0268914(从业)Z0002616(投资咨询)15.19亿。50ETF期权总持仓量3004373张,较前一交易日增加77106。其中认购合约持仓 为1909962张,较前一交易日增加48475张,认沽合约持仓1094411张,较前一交易日增加 联系方式：010-68578820/niuqiule@foundersc.com 作者：金融衍生品研究中心冯世佃 执业编号：F3049858(从业)Z0015710(投资咨询) 联系方式：fengshidian@foundersc.com 成文时间：2023年8月17日星期四 28631张,持仓量PCR为0.573,较前一交易日增加0.0005。成交量方面,当日全市场合计成交2510545,较前一交易日增加608448。其中认购合约成交为1374772张,较前一交易日增加338680张,认沽合约成交为1135773张,较前一交易日增加269768张,成交量PCR为0.8262,较前一交易日减少0.0097。 消息面上，1、央行开展1年期4010亿元MLF操作利率下调15个基点。央行公开市场开展4010亿元1年期MLF和2040亿元7天期逆回购操作，中标利率分别为2.5%、1.80%，上次分别为2.65%、1.90%。今日有4000亿元MLF和60亿元逆回购到期。2、统计局：7月CPI同比下降0.3%环比上涨0.2%PPI同比下降4.4%。国家统计局数据显示，7月份，全国居民消费价格同比下降0.3%。其中，城市下降0.2%，农村下降0.6%； 更多精彩内容请关注方正中期官方微信 食品价格下降1.7%，非食品价格持平；消费品价格下降1.3%，服务价格上涨1.2%。1—7月平均，全国居民消费价格比上年同期上涨0.5%。7月份，全国居民消费价格环比上涨0.2%。全国工业生产者出厂价格同比下降4.4%，环比下降0.2%；工业生产者购进价格同比下降6.1%，环比下降0.5%。1—7月平均，工业生产者出厂价格比上年同期下降3.2%，工业生产者购进价格下降3.5%。3、央行：7月社融规模增量5282亿元预期1.1万亿。央行数据显示，7月社会融资规模增量5282亿人民币，预期11000亿人民币，前 值42200亿人民币。新增人民币贷款3459亿元，预估为7800亿元，前值为30495亿元。M2同比增长10.7%，预估为11.0%，前值为11.3%。 两市触底反弹，量能仍在低位，标的市场情绪转暖。在期权市场方面，期权市场活跃度增加，持仓也有所上升。在期权隐波方面，当前各标的期权隐波低位回升，整体仍处于历史均值附近，合成标的收平，期权市场整体情绪偏中性。操作策略上，短线市场回暖，或可用期权代替股票进行抄底，关注更多政策落地及两市量能情况。中长期来看，下方空间有限，未来走势或震荡偏强，但单边大幅上涨概率较小，建议构建备兑策略，以增厚利润为主。或者卖出看跌期权进行战略性建仓。从跨品种来看，风险偏好较高的投资者可利用合成标的做空蓝筹、做多中小盘进行跨品种套利。 目录 市场数据汇总2 一、50ETF期权(510050)6 二、300ETF期权(510300)9 三、深300ETF期权(159919)12 四、沪深300股指期权(000300)15 五、中证1000股指期权(000852)18 六、500ETF期权(510500)21 七、创业板ETF期权(159915)24 八、深500ETF期权(159922)27 九、深100ETF期权(159901)30 十、上证50股指期权(000016)33 十一、华夏科创50ETF期权(588000)36 十二、易方达科创50ETF期权(588080)39 市场数据汇总 表1：标的市场成交情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表2：股指期货成交情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表3：期权市场成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 表4：期权市场情绪情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表5：期权市场波动率情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 一、50ETF期权(510050) 1、成交持仓情况 表1.1:50ETF期权合约成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图1.1:50ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图1.2:50ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 2、成交持仓活跃前10期权重要指标 表1.2:50ETF期权成交量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表1.3:50ETF期权持仓量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 3、波动率情况 图1.3:50ETF期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理图1.4:50ETF期权隐含波动率情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 二、300ETF期权(510300) 1、成交持仓情况 表2.1:300ETF期权合约成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图2.1:300ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图2.2:300ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 2、成交持仓活跃前10期权重要指标 表2.2:300ETF期权成交量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表2.3:300ETF期权持仓量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 3、波动率情况 图2.3:300ETF期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理图2.4:300ETF期权隐含波动率情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 三、深300ETF期权(159919) 1、成交持仓情况 表3.1:深300ETF期权合约成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图3.1:深300ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图3.2:深300ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 2、成交持仓活跃前10期权重要指标 表3.2:深300ETF期权成交量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表3.3:深300ETF期权持仓量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 3、波动率情况 图3.3:深300ETF期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理图3.4:深300ETF期权隐含波动率情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 四、沪深300股指期权(000300) 1、成交持仓情况 表4.1:沪深300股指期权合约成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图4.1:沪深300股指期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图4.2:沪深300股指期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 2、成交持仓活跃前10期权重要指标 表4.2:沪深300股指期权成交量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表4.3:沪深300股指期权持仓量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 3、波动率情况 图4.3:沪深300股指期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理图4.4:沪深300股指期权隐含波动率情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 五、中证1000股指期权(000852) 1、成交持仓情况 表5.1:中证1000股指期权合约成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图5.1:中证1000股指期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图5.2:中证1000股指期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 2、成交持仓活跃前10期权重要指标 表5.2:中证1000股指期权成交量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表5.3:中证1000股指期权持仓量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 3、波动率情况 图5.3:中证1000股指期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理图5.4:中证1000股指期权隐含波动率情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 六、500ETF期权(510500) 1、成交持仓情况 表6.1:500ETF期权合约成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图6.1:500ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图6.2:500ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 2、成交持仓活跃前10期权重要指标 表6.2:500ETF期权成交量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表6.3:500ETF期权持仓量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 3、波动率情况 图6.3:500ETF期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理图6.4:500ETF期权隐含波动率情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 七、创业板ETF期权(159915) 1、成交持仓情况 表7.1:创业板ETF期权合约成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图7.1:创业板ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图7.2:创业板ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 2、成交持仓活跃前10期权重要指标 表7.2:创业板ETF期权成交量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理表7.3:创业板ETF期权持仓量前10期权重要指标 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 3、波动率情况 图7.3:创业板ETF期权标的近两年历史波动率与波动率锥情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理图7.4:创业板ETF期权隐含波动率情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 八、深500ETF期权(159922) 1、成交持仓情况 表8.1:深500ETF期权合约成交持仓情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图8.1:深500ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 图8.2:深500ETF期权主力合约分执行价成交量及持仓量变化情况 数据来源：Wind资讯，方正中期期货研究院整理 2、成交持仓