英科医疗机构调研纪要

英科医疗机构调研报告 调研日期:2023-05-19 2023-05-1900:00:00 总经理、董事陈琼,独立董事王洋,董事会秘书李斌,财务总监冯杰,证券事务代表宋且未,刘文静 2023-05-1900:00:002023-05-1900:00:00 业绩说明会中国证券报·中证网“路演中心”平台英科 投资者线上提问NoneNone 1、2022年公司产销量分别是多少? 回复:尊敬的投资者,您好!根据行业分类,公司2022年度一次性PVC手套和丁腈手套的生产量为455.60亿只,销售量为463.82亿只;轮椅产品的生产量为66.41万台,销售量为63.90万台;冷热敷产品的生产量为1,425.94万片,销售 量1,430.82万片;电极片产品的生产量为11,022.95万片,销售量为10,871.86万片。具体可见公司2022年年度报告。感谢您的关注。 2、陈总下午好,管理层下午好,这里有一些关于英科的问题: 1)想请问英科对现在国内手套行业的展望。 2)管理层能不能分享现一些手套行业现在的数据,比如:a)产能的开工率,b)成本趋势,c)下游客户的库存情况。 3)请问英科的扩产计划还在进行吗? 4)英科会提高手套销售价吗,如果会大概是提高到什么价格? 回复:尊敬的投资者,您好。 1)目前马来西亚手套厂商因能源、人工成本上升而提高价格,这对于国内手套企业价格提升有正向作用。 2)a)公司一次性丁腈手套已于四月份接近满产,一次性PVC手套产能利用率相比一季度高点有所降低。即便在行业调整时期,公司 仍持续保持较高的产能利用率。国内龙头厂商的产能利用率普遍高于马来西亚厂商,行业存在一定的订单转移情况。b)公司手套产品的成本总体呈现下降趋势,主要来自原材料丁腈胶乳的成本下降、生产技术的提升、能源端煤炭价格的下降等;c)下游客户库存已进入消化尾声阶段。 3)目前全球一次性手套市场仍在洗牌出清阶段,前两年行业内新增一定产能及行业原有落后产能出清仍需一定时间,公司会审慎决策后续扩产工作。 4)中长期来看,手套销售价的全面提升是必然趋势,公司会根据不同市场来采取阶段性经营策略来应对市场变化。 感谢您的关注。 3、得知三月中发布了手套行业发展白皮书,请问可以在哪里获得这份资料?方便投资者更了解手套行业的未来发展,也不至于忧心忡忡 。 回复:尊敬的投资者,您好!2023年3月,头豹研究院、财联社和公司联合发布了《2023年中国一次性丁腈手套行业发展白皮书 》,投资者可在财联社、或公司官网获取《白皮书》的PDF材料。以下是公司官网上的白皮书链接,请查收:https://www .intcomedical.com.cn/web/upload/2023/05/19/20230519150623_34900.pdf。感谢您的关注。 4、现在的股东人数,是多少? 回复:尊敬的投资者,您好!截至2023年5月10日,公司股东人数为68,798名。感谢您的关注。 5、马来西亚顶级手套产品已经开始提价,不知道公司手套提价是否已经摆上日程,在提价方面公司有什么战略规划? 回复:尊敬的投资者,您好!目前全球自疫情以来积压的库存已进入消化尾声阶段,马来西亚手套厂商因能源、人工成本上升而提高价格 ,这对于国内手套企业价格提升有正向作用。公司将会密切关注行业内价格变动情况,同时将会根据不同市场来采取阶段性经营策略来应对市场变化,会努力从营销、生产、研发、供应链等各方面进一步提升自身实力,降本增效。感谢您的关注。 6、整体市场供过于求,此前规划的产能还会继续实施吗?今年会不会减产? 回复:尊敬的投资者,您好!公司2019年一次性手套的年化产能为190亿只(其中,50亿只丁腈手套、140亿只PVC手套) ,截至目前,公司一次性手套的年化产能为750亿只(其中,450亿只丁腈手套、300亿只PVC手套),公司在行业调整周期持 续保持较高的产能利用率。目前全球一次性手套市场仍处于洗牌出清阶段,还需一定时间达到供需平衡状态。未来公司会根据市场供求关系、订单及市场变化及时调整国内在建及规划产能的投资与建设,以及加大东南亚海外基地建设力度。感谢您的关注。 7、1)当前的工厂利用率是多少?公司是否有计划增加新的产能?2)在全球手套行业中的市场份额是多少?3)公司更注重市场份额还是利润? 回复:尊敬的投资者,您好! 1)公司一次性丁腈手套产能已于四月份接近满产,一次性PVC手套产能利用率相比一季度高点有所降低。公司已从2019年一次性手套的年化产能190亿只(50亿只丁腈手套、140亿只PVC手套)增长至现在的750亿只年化产能(450亿只丁腈手套、300亿只PVC手套)。公司在行业调整时期,持续保持较高的产能利用率。目前全球一次性手套市场仍在洗牌出清阶段,前两年行业内新增一定产能及行业原有落后产能出清仍需一定时间,公司会审慎决策后续扩产工作。 2)公司目前产能已稳居国内第一且遥遥领先,公司在全球手套行业市场份额已上升至10%左右,公司全体伙伴会不断努力,继续扩充公司市场份额。 3)公司基于中长期经营、提高企业竞争力考虑,以维持客户关系及满足客户需求、提高市场占有率为战略目标。公司作为全球一次性手套行业领军者,在各个领域不断加强优势,在全球范围内具备成本优势,加强自身竞争力。首先,公司凭借多年装备集成经验,通过自主研发建成第三代生产线,在保证产品质量的基础上,能够具备较高的线速、更低的能耗以及更优的品质控制水平;其次,能源方面,公司主要使用清洁燃煤,相比同行使用天然气、蒸汽及其他能源方式,具备明显成本优势;最后,公司深度整合产业供应链,通过参股、控股等方式,向上游布局原材料及手模制造,在提升产品品质的同时,最大限度实现成本控制,进一步提升利润水平。 感谢您的关注。 8、公司对趋势的把握如何看待和以后发展方向的定位? 回复:尊敬的投资者,您好!公司作为全球一次性手套行业领军者,未来会继续加强国际化布局,以提升综合竞争力。公司愿景是成为世 界一流的医疗耗材和器械高科技制造商。公司持续不断加大产品研发力度,努力满足不同客户的对于手套等其他产品的需求,如近期新上线钻石纹手套产品,以及公司也在积极研发可降解手套品类等,希望可以为社会及生态系统带来可持续的积极影响。公司的销售网络覆盖全球120多个国家和地区,服务超10,000名客户,公司会在做好主营业务的基础上借助自身雄厚的资金实力,未来会考虑选择合 适时机投资或收购,切入具有产业协同效应的领域。感谢您的关注。 9、关注到最近人民币大幅贬值,请问人民币贬值对公司业绩有何影响 回复:尊敬的投资者,您好!公司产品以出口销售为主,主要以美元结算,所以人民币贬值对公司有正向影响。公司已有操作美元货币资 金的保值增值措施;同时公司会密切关注汇率变动,合理运用远期外汇等金融衍生工具进行汇率管理,降低汇率波动风险,保障公司的稳健发展。感谢您的关注。 10、从财报中看到,2023年一季度的应收款相比2022年报增加了1.5亿,增幅较以往一季度增幅较大,请问是什么原因? 回复:尊敬的投资者,您好!公司产品以出口销售为主,为抢占国际市场,延长了对部分客户的账期支持,所以应收款相应增加;同时应收款增加还与报告期内出货客户以及账期客户出货量有关,感谢您的关注。 11、请问公司在政府提倡的2023碳达峰和2050碳中和中扮演着什么角色?现在的buyer对ESG都有很高的要求,公司ESG工作在过去的一年中有哪些成果与进步吗? 回复:尊敬的投资者,您好!公司于过去一年先后荣获2022财联社致远奖·社会先锋企业奖,2022彭博绿金ESG先锋·年度责任先锋奖、2022中国企业ESG金责奖·责任进取优秀企业和第十二届公益节ESG践行典范奖。并且2022年11月,英科医疗MSCIESG评级被提升为BBB级。过去一年,公司积极响应“双碳”政策,将环境保护作为业务运营的重要组成部分,通过严格控 制污染物排放,减少生产过程对生态环境的影响,持续推进资源能源的有效利用,探索出一条自身适用的节能减排路径。公司青州生产基地400KW光伏发电设备正式投入使用,2022年发电量达10.8952万度,镇江生产基地年发电量达109.394万度,2022年全年光伏项目发电量较上年度提升14.02%。公司凭借深厚的技术积累和广阔的市场渠道,在复杂的市场环境中乘风破浪, 我们会继续发挥我们的优势,用人类智慧的结晶服务于人类的健康需求,持续提高公司ESG治理水平。感谢您的关注。 12、请问公司康养和小日化业务的发展如何? 回复:尊敬的投资者,您好! 公司长期以来坚定发展康复和护理板块业务,持续大力推进江苏镇江研发生产基地的建设,现已完成年产100万台康复治疗智能器械产 能建设,为全球最佳的康复器械研发生产基地之一。现有主要产品包括手动轮椅、电动智能轮椅、助行器、助步器、医用床边桌等多种类型的产品,广泛应用于医疗机构、养老护理机构、家庭日用及其他相关行业。康复护理板块业务自成立以来,一直专注于国外市场,目前跟众多国际知名品牌紧密合作,产品获得CE、FDA等认证,远销德国、英国、美国等发达国家,公司同时也在大力推进国内轮椅市场 的布局与建设。随着人口老龄化进程的加快,行动不便人群(主要由残障人士、老龄人口等组成)日趋庞大,康复护理的产品在全球具有广阔的市场空间。公司将进一步加大研发投入,努力实现相关多赛道共同发展,扩大相关产品国内国际知名度,打造全球一流医用耗材和器械高科技企业! 公司的其他产品主要包括保健理疗产品以及检查耗材。理疗产品包括冰/热理疗贴产品,例如即时冰/热贴、理疗袋及宠物用冰垫,主要用于医疗护理和日常护理,以降温退热、冷敷止血,或者发热取暖,使用较为简便。公司已经成功打造樱桃小丸子IP,通过联名不断丰富产品线和种类。检查耗材包括心电电极片、标签电极(TAB)、电刀笔、负极板、电极纸、负极板连接线等相关产品。 公司将继续加强新产品开发、提升现有产品及在产品应用方面创新,以满足不断变化的客户需求。公司将继续积极开发其他个人防护装备 、康复护理设备以及理疗产品,为客户提供一站式购物便利。公司深耕现有产品线的同时,也开发了诸多新产品,以拓展布局一些新的细分赛道,如医用防护口罩、医用防护服、Virgo系列和Libra系列小型电动代步车,SpiritX3铝制助行器,SpiritX4碳纤维助行器、漱口水、防蚊贴、创口贴、冰冰贴等。 感谢您的关注。