2022年澳门产险市场分析

PREFACE 前言 2022年澳門產險市場分析 近期，澳門金融管理局（簡稱“澳門金管局”）公佈了2022年澳門保險業統計數據。本報告基於該數據及其他公開 信息，從保險市場特點、產險及再保業務發展情況等方面對澳門保險市場進行了分析，並對未來一段時間的發展趨勢進行研判。 報告根據澳門金管局披露的資訊整理，分析範圍涉及2012-2022年度經營結果。 報告提供的資訊及前瞻性陳述只供參考，如對報告內容有任何疑問，歡迎聯繫。 1 ABSTRACT 摘要 2022年澳門產險市場分析 市澳門保險市場特點：一是發展漸趨成熟；二是疫情後 特 場保費收入快速復蘇；三是主體數量相對穩定；四是市場規 點模有限，集中度較高。 情 營收入有一定波動；二是業務結構穩定；三是業務盈利水平 經產險業務經營情況：一是受疫情影響，近年市場保費 況較好；四是市場集中度較高。 勢設等重大戰略以及粵澳政府的大力推進，將為澳門保險業 趨展望未來，澳門政府加快經濟復蘇，粵港澳大灣區建 展望帶來新發展機遇。 2 CONTENTS 目錄 一、澳門保險市場特點二、產險市場經營情況 （一）保費規模 （二）業務結構 （三）盈利水平 （四）市場主體 三、產險市場發展趨勢及展望 3 澳門保險市場特點 01市場發展漸趨成熟 02保費疫情後快速復蘇 03主體數量相對穩定 04市場規模有限，集中度較高 4 一、保險市場整體特點 01市場發展漸趨成熟 澳門是一個微型經濟體，保險市場規模較小。近年來，澳門保險密度和保險深度持續提高。2022年，澳門保險密度（人均保費）56,858元*，同比提高8.2%，其中壽險密度52,996元，產險密度 3,862元；保險深度（保費占GDP比重）21.6%，同比提高6.2個百分點，其中壽險深度20.1%，產險深度1.5%。 02疫情後保費收入快速復蘇 近五年（2018—2022年）澳門保險業總保費保持逐年增長態勢， 年均增速11.8%。其中，壽險業務發展相對較快，2022年同比增長8.0%至356.6億，保費年均增速12.7%。產險業務發展相對平穩，保費年均增速2.6%。過往經濟較快增長，以及儲蓄型壽險業務快速發展，是推動澳門保險業務近年較快增長的主要因素。 03主體數量相對穩定 截至2022年底，澳門共有12家壽險公司（5家獨立法人公司，7家 分公司）和14家產險公司。2016年、2017年及2022年各有1家產險公司開業，2019年有1家壽險公司開業。按公司原屬地區分，26家公司中11家為本地公司，其餘為外資公司。 5 *注：如無特別說明，本報告內容幣種均為澳門元。 一、保險市場整體特點 04市場規模有限，市場集中度較高 澳門受限於土地面积和人口總量等因素，與香港相比，澳門市 場容量有限。 壽險方面，市場上12家人壽保險公司中，前四家保費占比約77%，前七家市場佔有率約98%。產險方面，市場上14家財產保險公司中，前二家市場份額約56%，前四家市場份額合計75%。市場集中度高。 6 產險市場經營情況 01保費規模 市場體量有限 近年受疫情影響，保費收入有一定波動 02業務結構 業務結構穩定，以財產險為主 03盈利水平 除巨災年份外，業務盈利水平較好 04市場主體 市場集中度較高 太平再是唯一本地再保機構，其他為離岸再保人 7 市波場動體量有限，近年受疫情影響，保費收入有一定 二、產險市場經營情況 2012—2022年澳門保險市場保費（億澳門元） 205.2 219.2 284.7 290.2 358.8 28.6 54.4 88.9 141.2 3177..04 68.2 4198..66 69.3 19.6 20.8 120.4 21.6 183.7 22.9 196.4 211.6 25.0 186.6 28.9 255.8 27.6 262.6 330.2 32862.0.6 356.6 與壽險相比，產險市場體量較小 2012年2013年2014年2015年2016年2017年2018年2019年2020年2021年2022年 寿险产险 2020年以來，受疫情以及經濟大幅滑落影響，市場保費收入有一定波動 2020年產險保費收入同比下降4.5%。2021年回升至28.6億。2022年再次下滑 9.2%至26.0億，所有險種保費收入均同比下降，勞工險、車險和財產險作為澳門產險市場三大主營險種，分別同比下降13.4%、3.8%和2.8%。 56.6% 17.0 28.9 27.6 28.6 26.0 18.6 19.6 20.8 21.6 22.9 25.0 5.1% 9.3% 3.7% 6.2% 6.0% 9.3% -9.2% -4.5% 3.7% 15.5% 2012—2022年澳門產險市場保費及增速（億澳門元） 2012年2013年2014年2015年2016年2017年2018年2019年2020年2021年2022年 总保费增速 8 二、產險市場經營情況 業務結構穩定，以財產險為主 業務分為強制保險、非強制保險，保費占比約3:7 強制保險包括勞工險、車險民事責任、律師和醫療服務提供者職業民事責任險等。非強制保險包括財產險、工程險、醫療險、意外及旅遊險、公共責任險、車損險、水險等。 從險種看，業務結構較為穩定 財產險、勞工險和車險（含民事責任和車損）穩居市場前三大險種，2022年保費收入占比分別為48%、17%和12%，其餘險種（包括醫療險、工程險、責任險、意外及旅遊險等）合計占比23%。 2016年—2022年澳門產險市場各險種保費占比 25.0% 13.4% 19.9% 41.8% 26.8% 12.4% 20.5% 40.2% 25.0% 11.8% 19.8% 43.4% 27.7% 10.8% 19.5% 41.9% 24.5% 11.3% 18.8% 45.4% 25.7% 11.0% 18.3% 45.1% 22.7% 11.6% 17.4% 48.3% 2016年2017年2018年2019年2020年2021年2022年 财产险劳工险车险其他 9 二、產險市場經營情況 除巨災年份外，業務盈利水平較好（1/2） 基本保持良性競爭狀態，盈利水平較好，毛賠付率較低 2015年—2022年澳門產險市場毛賠付率情況 305.1% 42.3% 2015年 34.0% 2016年 2017年 2.2% 2018年 2.8% 2019年 29.0% 2020年 19.2% 2021年 16.2% 2022年 近年行業毛賠付率大幅下降。 2案0陸18續—結20案22，年相：關隨準著備“金天逐鴿步”釋賠所放。改善巨，災加之之後新，冠巿疫場情費影率響條，件使有 2大0幅17上年升：至受30強5颱.1%風。“天鴿”影響，行業毛賠付率 2016年及以前：行業毛賠付率保持在25%~45%。 10 二、產險市場經營情況 除巨災年份外，業務盈利水平較好（2/2） 從各主要險種毛賠付情況看： •除2017年遭受強颱風影響外，財產險非巨災年份的毛賠付率保持在20%以下，2018年以來，隨著巨災相關準備金釋放、巿場費率條件改善及疫情影響，毛賠付率下降明顯。 •勞工險近年賠付率呈下降趨勢，主要因澳門勞工事務局自2017年起要求 各大賭場加強勞工管理、減少休假補償，賭場勞工險費率有所提高，工程專案勞工險的出險情況改善，以及疫情減少施工作業等多方面因素。 •車險近年毛賠付率波動較大，主要因行業部分公司賠款準備金在2018年 計提不足，2019年補提導致賠付率升高，2020—2022年因疫情原因，車輛使用率下降，短期內賠付率有所下降。 •醫療險為毛賠付率持續最高的險種。 2016年—2022年澳門產險市場主要險種毛賠付率情況 343.4% 80.5% 59.2% 57.0% 78.2% 65.7% 46.9% 77.9% 44.4% 41.1% 80.0% 72.6% 39.4% 77.9% 44.1% 69.1% 35.5% 32.8% 4.2% 2016年2017年 18.1% 2018年 2019年-39.0% 60.5% 51.1% 32.2% 19.8% 2020年 27.3% 4.6% 2021年 2022年 1.2% 财产险劳工险车险医疗险 11 二、產險市場經營情況 市場集中度較高 澳門經營產險業務的機構有14家，市場集中度較高 近年前四大公司市場排名保持不變，2022年市場份額合計74.8%，同比下降1.2pp，集中度略有下降。其中排名前兩位的兩家公司市場份額佔比合計超五成。 澳門產險公司2022年總保費排名情況（億澳門元） 排名 保險公司 總保費 增速 市場份額% 同比變化pp 1 太平澳門保險 8.6 -12.6% 33.3 -1.3 2 聯豐亨保險 5.8 -7.2% 22.4 0.5 小計（前二大） 14.5 -10.5% 55.7 -0.8 3 澳門保險 2.5 -15.2% 9.7 -0.7 4 亞洲保險 2.4 -6.8% 9.4 0.2 小計（前四大） 19.4 -10.7% 74.8 -1.2 5 三井住友 1.4 -2.2% 5.6 0.4 6 忠誠澳門 1.5 3.4% 5.8 0.7 7 閩信保險 1.2 9.7% 4.8 0.8 8 安達保險 0.6 5.7% 2.2 0.3 9 美亞保險 0.6 -34.1% 2.1 -0.8 10 安盛保險 0.5 15.1% 1.8 0.4 11 昆士蘭保險 0.5 0.4% 1.9 0.2 12 匯業保險 0.2 -9.3% 0.7 - 13 巴郡保險 0.1 -75.2% 0.3 -0.7 14 人保香港 0.0 - - - 合計 26.0 -9.2% - - 12 二、產險市場經營情況 太平再是唯一本地再保機構，其他為離岸再保人 澳門產險公司再保分出主要面向海外市場，太平再是唯一一家在本地設有機構的再保公司 2020年6月10日，太平再澳門代表處正式開業，是澳門首家本地再保機 構。澳門產險市場發展穩定成熟，太平再服務澳門市場30餘年，與金管局、知名保險公司建立了良好的長期合作關係，並廣泛參與澳門本地重大項目承保。 太平再積極履行社會責任，致力持續完善澳門巨災保險方案 自2019年起，太平再協助澳門特區政府開展“政府主導、市場運作、企 業參與”的澳門巨災保險項目，為中小企業巨災保險提供全方位的技術及承保能力支持。目前，該項目由澳門本地5家保險公司承接，太平再提供 再保支持。金管局、澳門產險直保公司、太平再三方保持密切溝通，不斷完善保險方案，為中小企業提供更加實惠的巨災保險保障。 圖片來源：澳門金融管理局13