中国太平保险控股有限公司二零二二年全年业绩简报

中国太平保险控股有限公司 二零二二年全年业绩简报 2023年3月 前瞻性陈述及声明 本介绍及随后的讨论可能包含有关中国太平保险控股有限公司的财务 状况、经营业绩及业务之若干前瞻性陈述。此类前瞻性陈述为中国太平保险控股有限公司对未来事件的预期或信念，其中包括已知或未知的风险及不确定性，可能导致实际结果、表现或事件与本介绍的情况出现重大偏差。 2 简明公司架构 注 1：富杰分别持有太平人寿、太平再保险、太平金服及太平资产其余之24.9%、25%、12%及20%权益。2：PTMegahPutraManunggal持有太平印尼其余之45%权益。 3：太平财险持有太平科技33.33%权益。 4：中国太平控股持有太平金服48%权益。 5：安石投资管理有限公司持有太平基金之5.23%权益，太平资产持有太平基金之56.31%权益，太平人寿持有太平基金之38.46%权益。 6：中石化集团公司持有太平石化金租之50%权益，其余之50%权益由太平人寿持有。 7：太平投资（香港）和太平养老除经营各自条线的业务外，同时亦为泛资产管理线条的投资平台。 8：太平新加坡同时亦持有寿险业务牌照，为综合性保险公司。 9：所示股比为有效持股比例。除注(1)至(6)外，本图所示附属公司股权均由本公司及／或附属公司持有。 10：以上架构截至2022年12月31日。 3 综述 2022年，中国太平统筹疫情防控和经营发展、统筹稳增长和防风险、统筹境内和境外，高质量发展迈出新的步伐。坚持价值导向，巩固了价值成长的良好势头，特别是个险期交保费规模和增速、四项继续率领先对标同业，财险综合成本率同比明显优化。扎实推动战略举措和项目落地，生态圈建设取得积极进展，战略协同得到加强，科技创新不断深化，客户服务水平有效提升，金融风险防控扎实有效，凝聚了高质量发展动能。以本公司为核心成员的中国太平保险集团连续五年进入《财富》世界500强，排名逐年提升，2022年提升10位至第334位；并首次跻身《财富》中国ESG影响力榜。 4 业绩综述 总保费及保单费收入 总资产 管理资产规模 服务个人客户数 （港元） 2,650亿 +0.9% （人民币元） 2,275亿 +4.6% （港元） 14,094亿 +2.2% （人民币元） 12,589亿 +11.7% （港元） 23,557亿 +2.8% （人民币元） 21,042亿 +12.4% 超过6500万人 +4% 股东应占溢利 太平人寿剩余边际余额 太平人寿新业务价值 太平财险综合成本率 （港元） 27.97亿 （人民币元） 24.04亿 （人民币元） 2,005.84亿 67亿 （人民币元） 99.5% -62.8% -61.5% +6.3% -10.5% 优化6.4pp 5 业绩综述（续） 境内寿险业务稳中有进，业务品质同比改善 境内寿险*原保费同比增长4.1%，跑赢大市。 太平人寿新单保费同比增长20.0%，其中个险新单保费同比增长28.6%，银保新单保费同比增长29.7%，代理人人力较年初逆势增长1.6%；新业务价值表现优于多数同业；个险、银保四项继续率连续多年稳居行业领先地位。 境内产险承保扭亏为盈，境外产险业务保持承保盈利 境内产险原保费同比增长2.8%，综合成本率99.5%，同比优化6.4pp。 港澳产险公司保持市场领先地位，境外产险业务保持承保盈利。 太平再保险产险再保险业务保持稳定发展，保费收入同比增长21.8%。 6 *包含太平人寿、太平养老。 **境内业务数据均以人民币口径计算，境外业务数据均以港币口径计算。 业绩综述（续） 净投资收益提升，投资业务稳固发展 投资规模平稳增长，净投资收益提升。2022年，集团内投资资产规模12,182亿港元，较年初增长1.4%，人民币口径下增长10.8%，实现净投资收益485.73亿港元，较去年同期增长8.9%。 加强市场形势研判，权益战胜市场基准。2022年，集团成立投资研究中心，加强资本市场研判，面临不利市场环境，加强战术操作与品种选择，集团整体权益表现好于沪深300全收益指数，境外权益组合大幅战胜恒生指数16.5个百分点。 投资机构专业能力提升，第三方资管业务增长。2022年，集团继续推动投资机构专业化改造，提升专业能力和管理水平，集团管理的第三方委托资产规模10,928亿港元，较上年末增长5.3%。 夯实投资管控基础，促进投资高质量发展。2022年，集团进一步完善多项投资管理制度，强化信息系统建设，提升投资集中监测能力，防范重大风险与系统性风险，促进投资业务高质量发展。 7 业务分类之经营利润分析 （百万港元） 2022年 2021年 变化 人寿保险 5,958.27 11,115.59 -46.4% 养老及团体保险 306.84 377.30 -18.7% 境内财产保险 746.40 (381.96) 不适用 境外财产保险 123.91 17.98 +589.2% 再保险 61.42 9.63 +537.8% 资产管理业务金融租赁业务 961.41804.90 742.92753.02 +29.4% +6.9% 其他* (3,424.79) (1,682.11) +103.6% 经营净溢利 5,538.36 10,952.37 -49.4% 非控股股东权益 (2,741.75) (3,438.67) -20.3% 股东应占溢利净额 2,796.61 7,513.70 -62.8% *其他主要包括控股公司、太平投资（香港）、太平金控等公司的经营成果，以及合并调整。 8 人寿保险 业务回顾 境内 •太平人寿 境外 •太平人寿（香港） •太平新加坡 注1：本集团持有太平人寿75.1%的权益，持有太平人寿（香港）含太平人寿（澳门）、太平新加坡100%的权益。 2：本集团人寿保险业务于报告期内的业绩主要来自太平人寿、太平人寿（香港）、太平新加坡，以下为集团内部抵销前太平人寿、太平人寿（香港）、太平新加坡的营运业绩。 9 太平人寿经营指标概览 保费收入（亿人民币元） 价值（亿人民币元） 新业务价值（亿人民币元） 原保险保费 1,540 同比：3.6% 内含价值 2,167 同比：10.4% 剩余边际余额 2,006 同比：6.3% 新业务价值 66.6 同比：10.5% 个险新业务价值 58.0 同比：9.8% 个险人力 继续率 个险代理人数量 39.1万 年净增率：1.6% 百万人力 3,680 同比：54.0% 个险13个月 93.0% 银保13个月 96.7% 个险25个月 91.8% 银保25个月 96.1% 月交13个月 84.4% 注：个、银13个月和25个月继续率不包含月交件。 10 太平人寿：保费规模逆势上涨，内含价值同比提升10.4% 原保费收入 原保险保费 （百万人民币元） 内含价值 （百万人民币元） 经调整净资产 有效业务价值 +10.4% +15.9% 216,732 +14.3% 196,309 +24.0% 169,450 148,212 104,108 92,345 119,541 74,244 60,419 48,051 95,206 103,964 112,624 71,490 87,793 2018年末 2019年末 2020年末 2021年末 2022年末 +3.6% 154,002 148,695 2021年 2022年 11 太平人寿：内含价值变动分析 15,249 6,6622,345 4,226-4,549 （百万人民币元） -3,510216,732 196,309 2021年末 内含价值 新业务 最低资本 假设及 经验偏差 股东分红 2022年末 内含价值 预期回报 价值 分散效应 模型变动 及其他* 内含价值 *包括投资收益率、分红、死亡率、发病率、退保、费用等实际经验与其经验之间的差额所产生的影响。 12 太平人寿：剩余边际持续稳定增长 尽管受疫情影响，行业整体发展承压，公司剩余边际仍实现稳定增长，是未来利润和分红稳定、可持续的重要支撑 剩余边际余额 188,773 200,584 171,444 +6.3% 150,441 129,751 （百万人民币元） 2018年末2019年末2020年末2021年末2022年末 13 太平人寿：受疫情反复、经济下行等宏观因素影响，新业务价值同比下降10.5%，仍跑赢大市 新业务价值 个险渠道新业务价值 银保渠道新业务价值 （百万人民币元） -9.8% 6,431 5,800 2021年2022年 （百万人民币元） -20.3% 711 5662021年2022年 （百万人民币元） 7,444 -10.5% 6,662 2021年2022年 14 太平人寿：持续厚植品质文化，继续率指标稳居行业前列 个、银13个月和25个月继续率延续行业领先优势 月交13个月继续率较2021年同比优化9.5个百分点 月交13个月继续率 公司各项继续率实际经验均优于审慎的精算假设 个人代理 银行保险 95.1%95.0% 92.7%92.4% 93.0% 91.8% 96.3% 95.5% 97.0%96.7% 96.1% 94.8% 74.9% +9.5pp 84.4% 2020年2021年2022年 13个月继续率25个月继续率 2020年2021年2022年 13个月继续率25个月继续率 2021年2022年 注：个、银13个月和25个月继续率不包含月交件。 15 太平人寿：偿二代二期规则下，偿付能力保持充足，抵御风险能力较强 偿付能力充足率远高于监管达标要求 194% 97% ≥100% 监管达标要求 ≥50% 监管达标要求 2022年末 核心偿付能力充足率 2022年末 综合偿付能力充足率 注：2022年末数据为偿二代二期口径。 16 太平人寿：个险绩优人力有效突破，团队产能及收入持续优化 个险主管以上层级月均人均产能 个险主管以上层级月均人均收入 个险百万人力 （人） +54.0% 3,680 2,3902021年末 2022年末 41,092 +20.4% （人民币元） 49,485 16,036 +12.2% （人民币元） 17,997 2021年2022年 17 太平人寿:适应市场需求，回归保障本源，推动终身寿产品销售初见成效 个险终身寿产品期交保费 （亿人民币元） 78.5 +73.7% 45.2 2021年2022年 18 太平人寿：银保期交保费持续增长，绩优人力占比稳步提升 银保期交保费 银保期交百万人力 （亿人民币元） （人） +29.9% +40.7% 100.13,061 77.0 2,176 2021年末2022年末 2021年2022年 2021年2022年 19 太平人寿：银保队伍收入稳步增长 银保月均人均收入 （万人民币元） +12.6% 2.14 1.90 2021年 2022年 银保各层级月均人均收入 （万人民币元） +19.2% 6.21 +7.8% 5.21 +14.9% 3.073.31 1.671.92 2021年2022年 2021年2022年 2021年2022年 专员 部经理 总监 2021年末2022年末 20 太平人寿：强化科技赋能，打造敏捷开发流程，助力业务发展 智能双录 iFamily家庭保障分析 客户经营数据体系 自主研发专属智能双录系统，有效提升客户体验 一次性通过率89% 最快10分钟录制完成 平均2-3秒生成一份家庭保障分析 打造线上线下相融合的个险营销体系，实现“获取-孵化-收获”蓄客闭环 开发iFamily数字化平台，以家庭为中心，制定全方位保障方案 获新客户转化率50% 年度新客贡献60% 21 境外寿险：坚持稳健经营，努力践行高质量发展战略 202