数据研究、科技专题：100位CIO展望2023年中国数字化转型趋势与IT投资机遇

数据研究报告|数据研究专题 证券研究报告 2023年03月06日 数据研究·科技专题 100位CIO展望2023年中国数字化转型趋势与IT投资机遇 分析师缪欣君SAC执业证书编号：S1110517080003 作者： 分析师黄海利SAC执业证书编号：S1110522090003 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明 行业评级：强于大市（维持评级）上次评级：强于大市 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明 2 摘要 1.中国企业数字化转型现状 我国数字化转型已普遍进入全面推进阶段，各行业进程加速。企业层面大企业发挥带头作用，CIO呈现年轻化态势，数字化转型为企业带来成本压缩和竞争力提升等客观的投资回报。数据分析/可视化和全业务流程成为转型的关注重点，运营管理占据IT投入重头。 2.2023年IT支出展望乐观，软件呈现高景气度 2023年IT支出平均增幅预计超12%，未来3年IT支出乐观。医疗、金融IT投入或将继续加码。软件支出预计增长显著，随着数字化转型的深入，自由度高的软件产品或将得到下游青睐。云计算，数据分析/可视化软件支出对抗经济环境韧性强。 3.云计算渐为数字化必选项，公有云+私有云成趋势 2023年云计算使用率预计达89%，云计算占总IT支出率预计达20%。云服务正在加速向传统行业渗透。企业工作流程继续向云迁移，调研数据显示，预计2025年58%的工作将部署于公有云+私有云。2023年软硬件云化率预计提升5%，预计存储、安全、数据类云场景未来3年投入或将纷至沓来。 4.安全领域获企业重视，密码评测启动加速 2022年安全支出占总IT支出超7%，2023年安全投入有望持续增加。科技、医疗行业对IT安全的重视度首屈一指。数据安全成为安全投入新重点，安全硬件投入预计小幅波动。密码评测渗透率达30%，金融、能源行业密码评测已密集启动。 5.云、安全软件和应用软件国产替代显现 目前软硬件国产化率分别达到58%、60%。制造业、科技、金融、能源及公用事业国产应用低于平均水平，留有较大转化空间。服务器、网络设备、IT咨询国产替代加快。云、应用软件、安全软件国内供应商能力获高认可度。芯片/操作系统国产替代亟待突破。企业对数据分析/可视化软件供应商整合态度明显，未来竞争或将加剧。操作系统、安全软件整合趋势弱，短期内预计保持现有竞争格局。 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明 3 摘要 投资建议 1.IT投资具备韧性，投入占比有望持续提升。 2.8090后成为IT决策主力，云是未来，软件增速快于硬件。产品关注私有云在内的IaaS、数据分析，建议关注深信服、 品高股份、英方软件、星环科技-U。 3.看好全面数字化转型领域，如金融IT、能源在内的央国企IT。金融IT标的建议关注恒生电子、长亮科技、京北方、顶点软件、宇信科技等，央企IT金山办公、金蝶国际、用友网络、致远互联、ST泛微、普联软件等。 4.金融、能源行业密码评测全面启动，整体渗透率30%，看好密码行业景气度。密码标的建议关注信安世纪、三未信安、数字认证、格尔软件、吉大正元等。 5.建筑业企业步入缓增长阶段，降本增效背景下数字化需求日趋增强。建筑IT标的建议关注广联达、中望软件等。 风险提示：样本代表性风险：样本数量有限，调研样本可能不能代表全体；问卷调研方式与数据清洗偏差：本次调研受限于问卷设计、样本选择、数据整理方式，可能与实际数字化趋势与IT支出有所偏离；宏观经济风险：宏观经济波动将会对企业IT支出造成不利影响。 目录 研究背景 调研样本 1.中国企业数字化转型现状 81.1数字化转型已普遍进入全面推进阶段 91.2公司高层高度重视，转型内生动力强劲 101.3数字化转型投资回报可观，企业获得竞争力实际提升 111.4数据分析/可视化、全业务流程数字化成为关注重点 121.5运营管理占据IT投入重头，物联网、5G使用率有所提升 2.2023年IT支出展望 142.12023年IT支出整体展望乐观，预计平均增幅超过12% 152.2软件支出预计增加显著，平均增幅预超11% 162.3云计算、数据分析可视化IT投入最具韧性 3.云计算领域IT支出展望 183.1云计算占IT支出五分之一，云服务加速向传统行业渗透 193.2工作流程继续向云迁移，预计2025年公有云+私有云比例达到58% 203.3软硬件云化比例提升，网络、存储、数据、计算、安全类云场景普及 4.安全领域IT支出展望 224.1安全领域获企业重视，23年安全IT支出或将持续增加 234.2安全硬件投入预计小幅波动，数据安全成为投入新重点 244.3密码评测渗透率达30%，金融、能源行业密集启动 5.供应商国产化趋势 265.1国产替代在服务器、网络设备、IT咨询等领域推进加快 275.2云、应用软件、安全软件国内供应商获高认可度，芯片/操作系统待追赶 285.3数据分析/可视化软件竞争或将加剧，操作系统、安全软件短期内预计保持现有格局 295.4云、OA、ERP、网络安全、系统集成呈现国产化优势 请4务必阅读正文之后的信息披露和免责申明 4 研究背景 二十大报告提出加快发展数字经济，促进数字经济和实体经济深度融合，打造具有国际竞争力的数字产业集群。数字经济为我国经济的重要引擎，是国际竞争的重点领域。据艾媒数据预测，2024年中国数字经济总体规模将突破68万亿元。天风数据研究院联合天风计算机团队向超过100家企业IT管理层和产业链伙伴开展调研，用科学数据证据探索中国数字化转型趋势与IT投资机遇。 2016-2024年中国数字经济总体规模及预测 市场规模（万亿元）增长率 68.3 60.6 54.3 45.4 35.8 39.2 27.2 31.3 22.6 20.4% 15.1%14.4% 16.1%19.3% 9.5% 11.7%12.7% 80 70 60 50 40 30 20 10 100% 75% 50% 25% 400 350 300 250 200 150 100 50 0 2022年计算机板块指数vs沪深300指数 沪深300IT服务Ⅱ(申万)计算机设备(申万)软件开发(申万) 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明 5 2023-02-10 2023/1/13 2022-12-23 2022-12-02 2022-11-11 2022-10-21 2022-09-23 2022-09-02 2022-08-12 2022-07-22 2022-07-01 2022-06-10 2022-05-20 2022/4/29 2022/4/8 2022/3/18 2022/2/25 2022/1/28 2022/1/7 00% 2016201720182019202020212022E2023E2024E 数据来源：艾媒服务号公众号，艾媒数据中心，天风证券研究所数据来源：Wind，天风证券研究所 调研样本 本调研甄选100位企业CIO/数字化负责人，覆盖制造业、金融、医疗等10个行业，上海、广东、北京等21个省市，包含各企业背景、收入规模、人员规模企业。 年龄 90后 13% 70后 22% 行业 17% 13%12%11%10% 8%8%7%7%7% 80后 65% 制金服 造融务 / 业业 工 业 医科交建房能商疗技通筑地源贸 业 事 运业产及零 输公售 共 企业所在地 *服务业包括社会服务和教育培训服务；医疗行业样本包括制药、医疗器械制造企业、医院。 制造业/工业后文均简称为制造业。 企业背景企业收入规模企业人员规模 0 1-5 6-10 11-20 >20 北京 16% 广东 19% 上海 22% 股份制企业 港澳台资、中外 合资或外资企业 国有企业民营企业 16% 17% 26% 41% 大型企业 100亿元以上 中型企业 10-100亿元 小型企业 10亿元以下 32% 38% 30% >10000 [1000,9999] [100,999] [50,99] <20 25% 41% 30% 3% 1% 数据来源：问卷调研，天风证券研究所 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明6 1 中国企业数字化转型现状 请务必阅读正文之后的信息披露和免责申明7 Patients 制造业、工业 要目这前些并技不能需 的 异显 一 差明 距有能 差但术 力完 术较 技比 的，技 能 标 定力有 术 达 技 全 28% 25% 100% 推进与成熟创新阶段 0% 25% 规划与试点阶段 员工能力与数字化转型阶段 10-100亿100亿以上 小于10亿 13% 72% 16% 34% 11% 55% 17% CIO呈现年轻化态势，80后成为主要领导力群体，技术人才能力达标为数字化方案提供执行力保障。 不同收入规模CIO年龄分布 70后80后90后 领导力与执行力共振 75% 72% 75% 70% 13% 59%的受访企业已进入数字化转型全面推进阶段。 金融行业数字化领先。 不同行业数字化转型阶段 43% 41% 29% 商贸零售 房地产 交通运输 金融 63%38% 45%55% 57% 43% 建筑业服务业科技医疗能源及公共事业 各行业数字化全面加速 50% 50% 50% 50% 59% 57% 71% 77% 75% 制造业 23% 25% 中大型企业发挥示范效应 中大型企业扮演领头羊角色，数字化进程领先于中小规模企业。股份制企业数字化进展领先。 不同收入规模企业数字化转型阶段 规划与试点阶段推进与成熟创新阶段 53% 39% 31% 小于10亿元10-100亿元100亿元以上 不同背景企业数字化转型阶段 规划与试点阶段推进与成熟创新阶段 42% 44% 41% 国有企业 民营企业 31% 股份制企业 外中港 资外澳 企合台 业或、 资资 59% 69% 56% 58% 69% 61% 47% 全面推进 局部试点 战略规划 40% 模式创新 26% 15% 14% 成熟优化 5% 中国企业数字化转型程度 1.1数字化转型已普遍进入全面推进阶段 90后CIO通过数字化负责人推动进程比例相对较低，依赖自上而下+服务外包的模式，IT咨询服务在此类公司使用率相对较高。 不同CIO年龄数字化转型方式 90后80后70后 通过公司管理层和 业务部门推动 38% 54% 50% 通过数字化负责人 推动 15% 通过董事会-外部咨 询公司-IT外包公司进行 32% 27% 31% 8% 18% 在上市过程中合规 推动 8% 2% 政策推动3% IT咨询助力90后CIO 大型企业倾向由专职数字化负责人 推动数字化转型。中小企业通过董事会外部咨询公司IT外包公司进行自上而下推进。 企业进入模式创新阶段时，超过半数企业会聘请专职数字化负责人 不同收入规模企业数字化转型方式 100亿元以上10-100亿元 通过公司管理层和业务部门推动 通过数字化负责人推动 小于10亿元 47% % % 38% 24% 27% 通过董事会-外部咨询 公司-IT外包公司进行 9% 18% 10% 3% 在上市过程中合规推动 政策推动3% 先进化经营引领转型后半场 53 53 通过公司管理层和业务部门推动 通过数字化负责人推动 通过董事会 -外部咨询公司-IT外包公司进行 vs2022+4% -7% 数字化转型推动方式 +5% 1.2公司高层高度重视，转型内生动力强劲 半数企业通过公司管理层和业务部分推动数字化，公司 高层高度重视，转型内生动力强劲。 管理层与业务层主导 数据来源：问卷调研，天风证券研究所 1.3数字化转型投资回报可观，企业获得竞争力实际提升 2022年中国企业数字化转型获得的投资回报(%)企业受益数字化转型缩减成本、竞争力提升 丰厚良好平均 低于平均几乎没有 53%成本 获得好处 降低运营成本 84% 推行障碍 实施新系统的时间、精力和潜在风险 55% 实