晨会纪要

晨会纪要 2023第（036）期发布日期：2023-02-28 投资咨询业务资格证监发【2014】217号中原期货研究所0371-685991350371-61732882 公司官方微信 商品指数每日市场跟踪 宏观指标 2023/2/28 8:00 2023/2/27 15:00 涨跌 涨跌幅/% 上证综指 3,258.03 3,258.03 0 0 道琼斯工业指数 32889.09 32816.92 72.170 0.220 纳斯达克指数 11466.98 11394.94 72.040 0.632 标普500 3982.24 3970.04 12.20 0.307 恒生指数 19943.51 20010.04 -66.530 -0.332 SHIBOR隔夜 1.82 1.43 0.384 26.797 美元指数 104.64 104.65 -0.017 -0.016 美元兑人民币(CFETS) 6.96 6.96 0 0 主力合约 2023/2/27 2023/2/26 涨跌 涨跌幅/% COMEX黄金 1824.20 1,818.00 6.20 0.341 COMEX白银 20.74 20.74 -0.005 -0.024 LME铜 8834.00 8,694.50 139.50 1.604 LME铝 2376.50 2,342.00 34.50 1.473 LME锌 3001.00 2,967.00 34.0 1.146 LME铅 2112.50 2,082.00 30.50 1.465 外盘 LME锡 25650.00 25,775.00 -125.0 -0.485 LME镍 25400.00 24,330.00 1070.0 4.398 ICE11号糖 20.27 19.69 0.580 2.946 ICE2号棉花 84.67 85.05 -0.380 -0.447 CBOT大豆 1512.75 1,519.50 -6.750 -0.444 CBOT豆粕 481.80 480.90 0.90 0.187 CBOT豆油 60.28 61.22 -0.940 -1.535 CBOT玉米 643.50 649.25 -5.750 -0.886 NYMEX原油 -0.903 75.76 76.45 -0.690 ICE布油 82.06 82.85 -0.790 -0.954 金属 主力合约 2023/2/28 8:00 2023/2/27 15:00 涨跌 涨跌幅/% 黄金 0.00 0.00 0 #DIV/0! 白银 4887.00 4870.00 17.0 0.349 铜 0.00 0.00 0 #DIV/0! 锌 0.00 0.00 0 #DIV/0! 铝 18375.00 18375.00 0 0 锡 210400.00 206990.00 3410.0 1.647 国内 铅镍 15365.000.00 15345.000.00 20.0 0 0.130 #DIV/0! 铁矿石 887.00 885.50 1.50 0.169 螺纹钢 4175.00 4191.00 -16.0 -0.382 不锈钢 16550.00 16505.00 45.0 0.273 热轧卷板 4258.00 4277.00 -19.0 -0.444 硅铁 8010.00 8,010.00 0 0 锰硅 7386.00 7,386.00 0 0 化工 国内 农产品 国内 主力合约 焦煤焦炭动力煤 天然橡胶20号胶塑料 聚丙烯PP(PTA)PVC 沥青甲醇乙二醇苯乙烯尿素玻璃原油燃油纯碱纸浆LPG 主力合约 黄大豆1号黄大豆2号豆粕 菜粕豆油菜籽油棕榈油鲜鸡蛋白砂糖黄玉米 玉米淀粉一号棉花棉纱 苹果红枣花生 2023/2/28 8:00 2065.50 2927.00 0.00 12495.00 0.00 8302.00 7851.00 5528.00 0.00 3739.00 2645.00 4304.00 8436.00 2482.00 0.00 542.70 0.00 2920.00 6474.00 4880.00 2023/2/28 8:00 5595.00 0.00 3823.00 3139.00 0.00 0.00 8256.00 4426.00 5911.00 2845.00 0.00 14265.00 0.00 9246.00 10570.00 11318.00 2023/2/27 15:00 2064.00 2938.00 0.00 12495.00 0.00 8268.00 7841.00 5542.00 0.00 3739.00 2652.00 4313.00 8502.00 2,482.00 0.00 547.90 0.00 2902.00 6476.00 4902.00 2023/2/27 15:00 5594.00 0.00 3825.00 3154.00 0.00 0.00 8260.00 4,426.00 5902.00 2844.00 0.00 14290.00 0.00 9,246.00 10,570.00 11,318.00 涨跌 1.50 -11.0 0 0 0 34.0 10.0 -14.0 0 0 -7.0 -9.0 -66.0 0 0 -5.20 0 18.0 -2.0 -22.0 涨跌 1.0 0 -2.0 -15.0 0 0 -4.0 0 9.0 1.0 0 -25.0 0 0 0 0 涨跌幅/% 0.073 -0.374#DIV/0! 0#DIV/0!0.411 0.128 -0.253#DIV/0! 0 -0.264 -0.209 -0.776 0#DIV/0! -0.949#DIV/0!0.620 -0.031 -0.449 涨跌幅/% 0.018#DIV/0! -0.052 -0.476#DIV/0!#DIV/0! -0.048 0 0.152 0.035#DIV/0! -0.175#DIV/0! 0 0 0 宏观要闻 1、中共中央、国务院印发《数字中国建设整体布局规划》明确，数字中国建设按照“2522”的整体框架进行布局，即夯实数字基础设施和数据资源体系“两大基础”，推进数字技术与经济、政治、文化、社会、生态文明建设“五位一体”深度融合，强化数字技术创新体系和数字安全屏障“两大能力”，优化数字化发展国内国际“两个环境”。《规划》提出，要全面赋能经济社会发展，做强做优做大数字经济，研究制定推动数字产业高质量发展的措施；大力发展网络文化，推进文化数字化发展；大力实施国家教育数字化战略行动，发展数字健康，规范互联网诊疗和互联网医院发展。 2、国务院国资委副主任翁杰明表示，要抓紧研究谋划新一轮深化国企改革行动，国务院国有企业改革领导小组办公室正在紧锣密鼓研究谋划国企改革深化提升行动。 3、据经济参考报，2月28日起，《证券经纪业务管理办法》正式实施，证券经纪业务合规监管迎来新的指导性文件。《办法》按照“回归本源、丰富内涵、加强规制、有序发展、保护客户”的思路，对证券公司相关业务作出规定。 4、据证券时报，2023年开年前两个月，工程机械产品销售情况较为低迷，其中1月挖掘机销售同比下滑33%，2月有所回暖，预期销量同比降10%。不过在二级市场上，工程机械板块持续走强，1月至今累计涨幅超20%，反映了市场对行业前景的乐观预期。 5、江苏已有五个设区市将首套房利率下限降至3.8%。淮安市自27日起，新发放首套个人住房贷款利率政策下限降至3.8%。常州市首套房贷利率下限自2月25日起由4.1%降至3.8%。此前，无锡、徐州、扬州已宣布首套房利率下限降至3.8%。 6、美国1月耐用品订单环比降4.5%，创2020年4月来最大降幅，预期降4%，前值自升5.6% 修正至升5.1%。 7、国家重点研发计划“战略性矿产资源开发利用”重点专项“盐湖锂镁资源高效开采与绿色加工技术”启动，标志着我国在“盐湖提锂”关键问题上掌握了核心技术能力。截至目前，该项目使锂的提取成本从3.5万元/吨降至1.5万元/吨。 8、由国家发改委、工信部、生态环境部、商务部有关司局负责人和中钢协领导共同参加的2023 年五方工作会商会议在钢协召开。会议围绕2023年钢铁行业重点工作和有关行业重大问题充分地交换了意见。 9、据证券时报，近日，在猪价底部起涨及政策端收储利好的多重作用下，生猪市场再度出现了二次育肥潮，仔猪价格周度涨幅已超过12%。市场分析人士大多认为，本轮二次育肥热或再度改变生猪市场阶段性走势，市场应警惕后期肥猪密集出栏带来的猪价下跌风险。 新闻来源：陆家嘴财经早餐 主要品种晨会观点 1）农产品 花生 27日，花生期货主力合约PK304以11332开盘，最高11408，以11318收盘，成 交量105733手，持仓量148235手，持仓较昨日增4983手。花生现货价整体上涨，苏丹精米港口报价11100-11200元/吨，受剩余库存不足影响，产区上货量仍然不大，需求方对高价接受度逐步提升。目前来看，配备交割品有一定难度，交割成本不断提升，新季花生种植面积增幅有待观察，盘面有进一步冲高可能，仍不建议做空。 油脂 27日，棕榈油大幅回落，市场交投谨慎，天津p2305+60，日照p2305+130，连云港p2305+80，华东p2305+0、（2月船期）p2305+50，广东p2305-20、（3月）p2305+30。连盘豆油震荡下跌，y-p价差有所扩大，天津Y2305+730、（3-5月）Y2305+600，日照Y2305+800、（3-5月）Y2305+610，华东Y2305+870、（4-5月）Y2305+600，广东Y2305+750。据IMEA数据，截至2月24日，巴西马托格罗索州2022/23年度大豆收割进度为76.27%。据ITS数据，马来西亚2月1-25日棕榈油出口量为103.39万吨，较上月同期的82.44万吨增加25.4%。据AmSpecAgri发布的数据，马来西亚2月1-25日棕榈油出口量为94.91万吨，较上月同期的82.34万吨增加15.3%。据马来西亚衍生品交易所（BMD），自2月27日收盘后，一手毛棕榈油期货的保证金将从10000马币下调到9000马币。外围市场有一定的不确定性，国内油脂库存增加，需求较差，油脂市场预计震荡为主，关注豆棕价差走扩机会。 生猪 全国生猪现货稳定为主，整体全国均价15.8元/公斤左右。猪价反弹后，下游屠宰企业收购热情不高，白条接受有一定难度，二育开始出现观望，规模化出栏积极性一般，散户落价惜售，短期现货稳中偏弱，期货技术回落为主，等待进一步企稳做多机会。 鸡蛋 全国现货稳定为主，产区均价4.5元/斤左右。新开产陆续增加，延迟淘汰明显，库存相对稳定，需求方面，家庭消费开始补充，食品厂开始备货，整体短期看多情绪高涨，盘面出现明显拉升，关注反弹高度。 白糖 国际方面，巴西将于本周恢复燃料税，加上税收，乙醇将比汽油有价格优势，提振乙醇需求，进而提振原糖价格。目前国际贸易流偏紧，预计原糖价格维持在高位区 间，关注糖醇价格。国内：广西收榨糖厂超四成，减产预期支撑糖价，同时原糖高企持续支撑国内进口成本。但国内正值食糖上市旺季和需求淡季，高价抑制销售，仓单增多，限制上行空间。郑糖预计高位区间调整，关注原糖和产销数据。 棉花 2月27日，2月中旬以来，郑期主力CF2305合约盘面价格持续在14000-14500元 /吨区间盘整，贸易商、棉花加工企业基差大多未做调整，现货市场陷入胶着、僵持状态；但与棉花企业纷纷增加报价资源、加大销售力度不同，纺企不仅仍延续“询价多，落单少”的随用随买操作，而且关注、拿货的重点是内地仓储库的新疆棉。考虑到2022/23年度新疆棉花产量或高于预期（截至2月22日，新疆棉累计检验量534.07万吨，同比增加4.63%）、棉花铁路/公路发运很给力及疆内外棉花价差回落至600-700元/吨等因素