医疗产业精细化投资及发展动向

医疗产业精细化投资及发展动向 德勤创新业务部合伙人姚承懿EramboYao2022年3月29日 个人简介 姚承懿 创新业务部合伙人 电话/微信:+8618601733725 邮箱：eramboyao@deloitte.com.cn 姚先生拥有17年以上管理咨询经验，为众多世界500强企业提供全面风险管理、内部控制与合规、流程和组织结构再造、共享服务中心建设、机器人流程自动化等咨询服务。 服务客户范围涉及医药及健康高端制造、金融保险、汽车及零部件、化工、电信、网络科技、太阳能、零 售及百货等。 提供企业全面风险管理服务，评估风险管理有效性，搭建风险管理框架，调整组织结构和集团管控模式，并提供风险管理及评估手段。 向大型制造业提供共享服务中心建设服务，从实施可行性研究、需求分析、方案设计至系统实施落地和流 程自动化服务。 向各类大型制造企业提供集团财务部机能再构筑及决算早期化项目，为调整决算流程、职务权限设定及决算效率提升提出改善方案。 向各类大型企业提供新准则导入支援服务，制定集团整体的财务制度、会计手册，设计会计科目和合并报告包调整方案，并提供新准则相关培训。 向各类大型跨国企业的中国子公司提供SOX审计服务，评估企业风险及内部控制有效性，提出改善方案。 关于德勤 作为专业服务领域的先行者，德勤的创始人们早在1845年便开始了从业实践。时至今日，德勤成员机构拥有34.5万+名专业人士， 遍及全球超过150个国家和地区，为客户提供包括管理咨询（包括系统实施）、审计及鉴证、风险咨询、财务咨询、税务与商务咨询 等诸多领域专业服务。2021财年，德勤成员所全球总收入达到502亿美元，为四大事务所之首。全球一体化管理讲极大简化项目推 进。 2018财年-2021财年“四大”全球总收入 （单位：亿美元） 2018 2019 600 2020 502 2021 500 476 432 462 413424430 451 400 400 348364372 321 300 290298292 200 100 0 德勤 普华永道 安永 毕马威 美洲欧洲、中东和非洲亚太 约15.6万名员工252亿美元 约11.2万名员工167亿美元 约7.7万名员工85亿美元 全球总收入全球总员工全球新进员工 502亿美元34.5万+名约8.4万名 来源：2018财年-2021财年“四大”年度报告。 德勤大学8所 国家及地区150+个 社会影响力5年投资总额 11.5亿美元 注1：全球数据为德勤全球网络成员数据的总和。因四舍五入，区域收入总和可能不完全等于全球收入。注2：以上灰色背景图为全球国家/地区的分布示意图。 数据来源：2021财年德勤全球年度报告。 德勤在中国 概览 德勤早在1917年便在中国上海设立办事处，至今已开启在华发展的百年新篇章。德勤目前在中国已在中国大陆、香港、澳门以及台湾等29个主要城市设有办公室，有 8 1 5 11 8 5 1 0 2 1 2 2 1 91 3 1 9 11 74 7 4 1 2 2 61 62 23 4 2 0 22 627 29 82 5 ©2022。欲了解更多信息，请联系德勤中国。 1 3 南海诸岛 超过22,000名专业人士，为各行业的客户提供高质量的专业服务。 德勤在审计及鉴证、管理咨询、财务咨询、风险咨询、税务及法律咨询各领域均具有丰富的服务经验，获得市场的充分认可： •为86%《财富》世界500强榜单1内的中国企业提供各类 专业服务，担任其中15%企业的审计师，行业领先； •为82%上证50成份股企业2提供专业服务，担任其中 20%企业的审计师； •为92%恒生中国企业指数成份股企业2提供专业服务；担任其中22%企业的审计师； •在协助中国企业在港股、美股、A股等资本市场首发上市方 面，拥有绝对领先的市场份额。 1根据2019年《财富》世界500强榜单 2数据来源：万得资讯，截至2019年12月 4 目录 1.医疗产业背景介绍 2.疫情防控常态化对医疗体系的影响 3.国内医疗投资行业整体发展现状 4.医疗行业细分领域的发展趋势 5.当前医疗企业的需求与解决方案 ©2022。欲了解更多信息，请联系德勤中国。5 1.医疗产业背景介绍 ©2022。欲了解更多信息，请联系德勤中国。6 2020年席卷全球的疫情让医疗这一本就热门的领域再次成为世界各国更为重视的产业。 大量投资机构涌入医疗投资赛道;科创板与创业板注册制度放松，为资金退出提供便利渠道。 医疗产业背景介绍 2019-2021中国医疗产业融资变化 投资金额单位：亿人民币 投资金额融资事件数 2500 2192 1579 1362 1028 818 743 2000 1500 1000 500 0 201920202021 投融资总额 2021年，中国医疗健康产业投融资总额达到创下历史新高的2192亿人民币，同比增长32.84% 融资交易数量 2021年，中国医疗健康产业融资交易数量达到1362起，同比增长77.57% 2,192亿 1,362起 ©2022。欲了解更多信息，请联系德勤中国。7 2.疫情防控常态化对医疗体系的影响 ©2022。欲了解更多信息，请联系德勤中国。8 疫情防控常态化对医疗体系的影响 在前期疫情防控中，中央全面深改委第十二次会议提出： “完善重大疫情防控体制机制，健全国家公共卫生应急管理体系”，15个体系、9种体制、4项制度都将增加政府向医疗卫生领域的投入。 2020年5月8号，国务院下发《关于做好新冠肺炎疫情常态化防控工作的指导意见》，可以理解为对于新常态下的主要影响。 第一，要坚持预防为主 第二，要落实“四早”措施 第三，突出重点环节 第四，持续强化支撑保障 各地进一步贯彻落实医疗康复项目医保政策 新冠疫情促进各地进一步落实《关于将部分医疗康复项目纳入基本医疗保障范围的通知》与《关于新增部分医疗康复项目纳入基本医疗保障支付范围的通知》中规定的29项医疗康复项目医保政策 国家卫健委、民政部、国家医保局、国家中医药管理局于2020年5月共同印发 《新冠肺炎出院患者主要功能障碍康复 治疗方案》 各医疗平台信息对接需求显著扩大 区域医疗信息化建设、医疗信息云化以及各医院之间、疾病预防中心、与政府信息平台对接的需求显著扩大 促进区域信息化建设和医疗公卫一体化建设 区域信息化建设和医疗公卫一体化建设使得疾控部门可在第一时间指导医院流行病住院情况，第一时间发现疫情 2 3 1 对疾控和预警体系的影响对医保政策的影响对大数据和区域信息化建设的影响 疫情防控常态化对医疗体系的影响 在前期疫情防控中，中央全面深改委第十二次会议提出： “完善重大疫情防控体制机制，健全国家公共卫生应急管理体系”，15个体系、9种体制、4项制度都将增加政府向医疗卫生领域的投入。 5 6 4 对分级诊疗制度建设的影响对医疗器械及诊断模式的影响对数字医疗的影响 推动分级诊疗制度建设 中央全面深改委第十二次会议提出“分级诊疗措施”：基层首诊、双向转诊、急慢分治、上下联动。健全“全科医生培养、分级诊疗等制度” 推动各级卫生机构PCR检测的普及 更加便捷、小型化、适合快速诊断的即时检验POCT检测需求凸显，POCT产品在发热门诊的应用越来越多。本次疫情的也大大的推动各级卫生机构PCR检测的普及 数字医疗进程加快 形成互联网+医疗模式： 线上问诊、远程医疗、互联网医院等改变了人们的就医方式、重塑了医患沟通模式 医院信息服务、健康管理模式，药物供 应链等被重塑 5G技术快速推进，通过医疗机器人进行远程治疗可将优质的医疗资源覆盖到医疗条件落后的地区 3.国内医疗投资行业发展现状 ©2022。欲了解更多信息，请联系德勤中国。11 目前国内医疗投资行业整体发展现状 政策支持多 01 《药品上市许可持有人制度》 药品上市许可持有人制度正式写入《药品管理法》 正式全国范围推广 02 《数字医疗行业发展“十三五”规划》 中央印发的《数字医疗行业发展“十三五”规划》 对数字医疗行业的提出了明确的规划和要求 03 《关于扩大战略性新兴产业投资培育壮大新增点的指导意见》 体外诊断与检测试剂被列入战略性新兴产业投资 04 上市财务指标放宽 港交所、深交所先后表示，允许未盈利及亏损医疗健康企业上市 目前国内医疗投资行业整体发展现状 市场潜力大 医药市场规模大 2021年中国医药市场规模达到18,858亿元 2016-2021年的复合年增长率为7.2% 医疗器械规模大幅增加 20000 15000 10000 5000 0 2016-2021中国医药行业市场规模统计 市场规模：亿元 1 1 1 1 1 1 3294 4304 5334 6407 8858 7919 201620172018201920202021 2016-2021中国医疗器械行业市场规模统计 市场规模：亿元 医疗器械的市场规模从2006年434亿元增长 至2021年7,684亿元 年均复合增长率约为21.18% 10000 7684 5304 6080 6882 3700 4425 5000 0 201620172018201920202021 目前国内医疗投资行业整体发展现状 上市进程火热 上市制度先后放宽 IPO进程火热 2020.3 科创板、创业版注册制度改革先后实施 港交所允许未盈利的 2021 深交所表示，创业板放宽上市财务指标，允许最近一期末存在未弥补 2021年中国医疗健康领域合计92家企业实现IPO 市值超过千亿的有1家，超过百亿的有25家，市值在30亿到100亿之间的有61家 2021医疗健康领域IPO数量 不足30亿,4家,4% 过千亿,1,1% 30亿-100亿, 生物科技公司上市 2018 亏损，一年后允许亏损医疗健康企业上市 2020.9 61家,67% 过百亿,25家,28% 过千亿过百亿30亿-100亿不足30亿 4.医疗行业细分领域的发展趋势 ©2022。欲了解更多信息，请联系德勤中国。15 医疗行业细分领域的发展趋势 总体规模庞大、发展速度快、中高端市场潜力巨大 •体外诊断与检测试剂被列入战略性新兴产业 医药行业 服务行业 •2021年国内医疗器械市场规模突破了7684亿人民币，同比增长15.5% •POCT设备、体外诊断为热门领域 医疗器械行业 创新的技术手段瞩目数字医疗行业渗透率提高 CRO、CMO等行业发展 达到较成熟的阶段 •医患沟通革新 •健康管理技术提升 •医院信息服务水平提升 •头部电商抢滩布局医药 与高端医疗服务需求相关的 高端眼科/牙科、医美等 与老龄化趋势相关的 老年痴呆、糖尿病、骨质疏松等相关特效药、诊疗器械等 与中美贸易摩擦相关的 可替代进口的体外诊断中基因测序技术等 与国家倡导政策相关的 生物制药和医疗器械领域具有先进技术的企业等 与医疗高新技术革新相关的 数字医疗、精准医学、基因治疗影像诊断器械、AI+诊断、AI药物研发等 经济导向 •老龄化进程加速，人们对医疗健康产品和服务的各层面需求日趋增加 •中产阶级日益壮大，可用于医疗健康的收入大幅提升 政策导向 •国家战略层面给予医疗健康产业大力的支持 •鼓励科技创新攻关重大新药 医疗健康领域的热点投资赛道 5.当前医药企业的需求与解决方案 ©2022。欲了解更多信息，请联系德勤中国。18 当前医药企业的需求与解决方案 医药企业的需求 组织变革 竞争中胜出 强化核心业务，重新评估、整合非核心业务，以促进企业的高速发展 绩效改善 严格控制生产和运营成本、提升利润的绩效改善方案，使企业自身在 战略转型 确立市场进入战略及发展路线，抢占市场先机并扩大市场占 有率 资源整合 在研发期开拓融资渠道、开展企业并购及并购后的整合 当前医疗企业的需求与解决方案 德勤高效赋能医药企业 战略梳理