棕榈油产业日报
棕榈油产业日报2022-12-05 撰写人:王翠冰从业资格证号:F3030669投资咨询从业证书号:Z0015587 项目类别 数据指标最新 环比 数据指标最新 环比 期货市场 期货主力合约收盘价:棕榈油(日,元/吨8182期货持仓量(活跃合约):棕榈油(日,手)279803期货前20名持仓:净买单量:棕榈油(日,1865期货结算价(活跃合约):NYMEX轻质原79.98 -90↓-2321↓-12636↓-1.24↓ 棕榈油1-5价差(日,元/吨)-88注册仓单量:棕榈油(日,手)1640期货结算价(连续):BMD毛棕榈油(日,3905 -12↓0-91↓ 现货价格 现货价:棕榈油(24度):广东(日,元/吨)8580现货价:棕榈油(24度):张家港(日,元/吨8580现货价:棕榈油(24度):天津(日,元/吨)8480 130↑130↑130↑ 棕榈油(马来西亚):FOB离岸价(日,美元975棕榈油(马来西亚):CNF到岸价(日,美元1002棕榈油主力合约基差(日,元/吨)398 -17.5↓-17↓220↑ 马来西亚:产量:棕榈油(月,吨)1813591 43150↑ 马来西亚:出口数量:棕榈油(月,吨)1503779 83544↑ 马来西亚:期末库存量:棕榈油(月,吨)2403719 88255↑ 马来西亚:压榨率:毛棕榈油(月,%)19.78 0.13↑ 上游情况 印尼棕榈油产量(月,万吨)499 68↑ 印尼棕榈油出口量(月,万吨)318 -115↓ 印尼棕榈油库存(月,万吨)403 -1↓ 豆油—24度棕榈油FOB价差(日,美元/250.91 -48.42↓ ITS:棕榈油:出口数量(日,吨)1272721 275505↑ SGS:棕榈油:出口数量(日,吨)1192881 249851↑ 港口库存:棕榈油(日,万吨)93.3 1.9↑ 马来西亚棕榈油进口利润(日,元/吨)123.81 299.08↑ 进口数量:棕榈油(海关口径):当月值(月61 31↑ 港口库存:豆油:全国(日,万吨)52.15 -1.4↓ 产业情况 港口库存菜油(周,万吨)2.78 1.18↑ 棕榈油(马来西亚):进口成本价(日,元/8456.19 -169.08↓ 出厂价:一级豆油(散装):江苏:张家港(日10080 60↑ 出厂价:四级菜油:福建:厦门(日,元/吨)12500 -250↓ 豆棕价差(24度):广东(日,元/吨)1500 -70↓ 菜棕价差(日,元/吨)3920 -380↓ 下游情况 棕榈油:食品用量:马来西亚(年,千吨)800棕榈油:食品用量:印尼(年,千吨)6727棕榈油:食品用量:中国(年,千吨)4200 30↑527↑-100↓ 棕榈油:工业用量:马来西亚(年,千吨)2660棕榈油:工业用量:印尼(年,千吨)9850棕榈油:工业用量:中国(年,千吨)1050 60↑650↑-1300↓ 期权市场 平值看涨期权隐含波动率:棕榈油(日,%23.1历史波动率:20日:棕榈油(日,%)31.39 -5.55↓0 平值看跌期权隐含波动率:棕榈油(日,%23.78历史波动率:60日:棕榈油(日,%)35.04 -5.83↓-0.49↓ 行业消息 1.根据船运调查机构ITS公布数据显示，马来西亚11月棕榈油出口量为1580106吨，较10月出口的 1496350吨增加5.6%。2.根据独立检验机构AmSpec公布数据显示，马来西亚11月棕榈油出口量为1498862吨，较10月出口的1474554吨增加1.6%。 3.SPPOMA公布数据显示，11月1-25日马来西亚棕榈油产量环比下降4.84%，其中鲜果串单产环比下降 4.69%，出油率环比下降0.03%。 观点总结：棕榈油 从基本面来看，据SPPOMA最新发布的数据显示，11月1-30日马来西亚棕榈油产量环比下降8.43%，产量数据持续下降验证了市场的减产预期，进而成为提振马棕价格反弹的重要因素之一。出口方面，ITS&SGS最新公布数据显示，马棕11月出口量分别环比增加6%和2.8%，出口数据持续向好，为马盘走强提供支撑。印尼方面，GAPKI报告整体利多，B40生物柴油赛道成功在望以及DMO比例下调传闻，均为近期棕榈油价格上涨提供支撑。替代油脂方面，俄乌两国葵花籽油库存高企，葵花籽油大量出口增加了其余油脂出口压力。国内方面，截至11月29日，食用棕榈油港口库存93.3万吨，周环比增加1.9万吨，月环比增加18.8万吨，同比增加37.85万吨。近期国内部分地区疫情防控减轻力度，油脂需求料有所回暖；此外据商务部对外贸易司发布消息预计12月后棕榈油装船数和到港量均有明显回落，棕榈油库存达到高峰后料有所下滑。盘面来看，在令吉走强和油脂普跌的影响下，外盘跌势掩盖了国内消费前景改善预期，棕榈油2301合约跌逾2%，一小时MACD指标绿柱有重新放大趋势，不过技术上仍受60日均线支撑，马棕基本面利多也限制了棕榈油价格跌幅，预计短期内棕榈油以宽幅震荡走势为主，操作上建议在8050元/吨-8700元/吨区间高抛低吸。 重点关注 12月10日ITS&SGS公布马来棕榈油出口情况 数据来源于第三方，观点仅供参考。市场有风险，投资需谨慎！
