机械设备行业周报：长期重点关注智能制造与智能物流设备

机械设备 行业研究/行业周报 长期重点关注智能制造与智能物流设备 2022-11-27 报告日期： 行业评级：增持 主要观点： 本周市场表现： 行业指数与沪深300走势比较 10% 0% -10% -20% -30% 沪深300 -40% 本周上证综指上涨0.14%，创业板指下跌3.36%，沪深300指数下跌0.68%。中证1000指数下跌2.2%。机械设备行业指数下跌1.41%，跑输上证综指1.55%，跑赢创业板指1.95%，跑输沪深300指数0.73%，跑赢中证1000指数0.79%。年初至今来看，机械设备行业指数下跌16.73%。 本周重点研究成果： 周我们外发了智能物流仓储设备行业深度《乘中国制造之风，智能仓 分析师：张帆 机械设备（申万） 储物流可期万里》： 智能仓储降本增效优势明显，市场空间超千亿规模；复盘日本大福的成功路径，我们认为国内已经具备孕育龙头的条件。 执业证书号：S0010522070003 邮箱：zhangfan@hazq.com 研究助理：徒月婷 执业证书号：S0010122100024 邮箱：tuyueting@hazq.com 相关报告 1.《乘中国制造之风，智能仓储物流可期万里》2022-11-22 2.《同享科技（839167.BJ）：光伏焊带领先企业，多因素共振高成长》2022-11-12 3.《华安证券_行业研究_机械行业周报_看好行业基本面，关注工程机械板块》2022-11-13 我们建议关注两类企业，一类是原软件研发实力较强的智能仓储物流厂商，代表厂商有今天国际、兰剑智能、井松智能等。另一类是原擅长仓储物流硬件设备，后逐步成长为智能系统解决方案提供商的企业，代表厂商有诺力股份、东杰智能、科捷智能、昆船智能等。 周观点更新： 受政策面影响，本周地产板块得到提振，对地产链上相关设备也有所带动，我们重点覆盖推荐的个股中，青鸟消防相对收益，继续看好。另外，我们认为，智能制造和智能仓储物流设备将持续受益于人口老龄化等因素带来的需求，值得长期重点关注。 本周行业及上市公司重要事项： 行业层面，光伏/风电设备方面，国家能源局：推动分布式发电、储能参与店里现货市场交易。机器人方面，我国制造业机器人密度增长约13倍每万名工人322台。半导体设备方面，国家自然基金“十四五”规划公布，集成电路多个细分领域被划重点。锂电设备方面，比亚迪逆势涨价：部分车型价格上调2000元-6000元不等，上半年汽车毛利率16%。工程机械方面，11月CMI指数小幅改善，工程机械市场短期预期改善。 公司层面，拓山重工、大宏立和智立方设立子公司；标准股份风险提 示；永和智控股价涨幅超20%；双良节能签署框架合作协议；天准科技收到政府补助。 风险提示 1）宏观经济景气度不及预期；2）国内固定资产投资不及预期；3）疫情反复影响需求与供应链。 正文目录 1本周市场表现回顾4 1.1机械设备板块表现4 1.2机械设备个股表现5 2周观点更新5 3本周重点研究成果5 4机械设备行业重要新闻6 4.1光伏/风电设备6 4.2机器人6 4.3半导体设备7 4.4锂电设备7 4.5工程机械8 5机械设备重点公司动态9 风险提示11 图表目录 图表1本周各类指数行情统计4 图表2本周各行业涨跌幅统计4 图表3本周机械设备个股涨跌幅统计5 1本周市场表现回顾 1.1机械设备板块表现 本周上证综指上涨0.14%，创业板指下跌3.36%，沪深300指数下跌0.68%。中证1000指数下跌2.2%。机械设备行业指数下跌1.41%，跑输上证综指1.55%，跑赢创业板指1.95%，跑输沪深300指数0.73%，跑赢中证1000指数0.79%。年初至今来看，机械设备行业指数下跌16.73%。 指数名称 周涨跌 年初至今周相对涨年初至今相 图表1本周各类指数行情统计 幅% 涨跌幅% 跌幅 对涨跌幅 机械设备（申万） -1.41% -16.73% —— —— 上证综指 0.14% -14.78% -1.55% -1.94% 创业板指 -3.36% -30.50% 1.96% 13.77% 沪深300 -0.68% -23.57% -0.73% 6.85% 中证1000 -2.20% -2.20% 0.79% -14.53% 资料来源：WIND，华安证券研究所 横向来看，本周机械设备行业指数在申万31个行业指数中排名第16。图表2本周各行业涨跌幅统计 7% 5% 3% 1% -1% -3% -5% -7% 房建煤银石公建钢基非交有环轻家机农纺综电汽通国电食地筑炭行油用筑铁础银通色保工用械林织合力车信防子品 产装石事材 饰化业料 化金运金工融输属 制电设牧服设军饮造器备渔饰备工料 资料来源：WIND，华安证券研究所 1.2机械设备个股表现 从涨跌幅情况来看，本周通润装备、永和智控、浙江力诺涨幅居前；天鹅股份、昊志机电、东方中科跌幅较大。从换手率情况来看，泰林生物、绿岛风、宝馨科技的换手率居前。 周涨幅前十周跌幅前十周换手率前十 图表3本周机械设备个股涨跌幅统计 股票名称 周涨跌幅 股票名称 周涨跌幅 股票名称 周换手率 通润装备 33.19% 天鹅股份 -19.13% 泰林生物 132.76% 永和智控 33.18% 昊志机电 -17.50% 绿岛风 83.15% 浙江力诺 23.10% 东方中科 -13.59% 宝馨科技 82.33% 天永智能 17.82% 诚益通 -12.93% 宏英智能 79.82% *ST海伦 14.04% 禾信仪器 -12.18% 标准股份 78.07% 标准股份 13.61% 艾隆科技 -11.39% 浙江力诺 67.34% 青鸟消防 12.36% 乐惠国际 -11.24% 文一科技 67.12% 新锐股份 11.94% 威奥股份 -10.97% 天鹅股份 67.03% 中国铁物 11.15% 莱伯泰科 -10.84% 哈焊华通 65.94% 迈得医疗 9.36% 劲拓股份 -10.64% 华东数控 65.18% 资料来源：WIND，华安证券研究所 2周观点更新 受政策面影响，本周地产板块得到提振，对地产链上相关设备也有所带动，我们重点覆盖推荐的个股中，青鸟消防相对收益，继续看好。另外，我们认为，智能制造和智能仓储物流设备将持续受益于人口老龄化等因素带来的需求，值得长期重点关注。 3本周重点研究成果 本周我们外发了智能物流仓储设备行业深度《乘中国制造之风，智能仓储物流可期万里》： 智能仓储降本增效优势明显，市场空间超千亿规模；复盘日本大福的成功路径，我们认为国内已经具备孕育龙头的条件。 我们建议关注两类企业，一类是原软件研发实力较强的智能仓储物流厂商，代表厂商有今天国际、兰剑智能、井松智能等。另一类是原擅长仓储物流硬件设备，后逐步成长为智能系统解决方案提供商的企业，代表厂商有诺力股份、东杰智能、科捷智能、昆船智能等。 4机械设备行业重要新闻 4.1光伏/风电设备 国家能源局：推动分布式发电、储能参与店里现货市场交易。11月25日，国家能源局发布《电力现货市场基本规则（征求意见稿）》、《电力现货市场监管办法（征求意见稿）》。其中《基本规则》提出，推动储能、分布式发电、负荷聚合商、虚拟电厂和新能源微电网等新兴市场主体参与交易。《监管办法》提出，储能等纳入电力调度机构调度管辖范围的市场主体。（来源：光伏們） 中国能建2.055GW“新能源+储能”项目集体开工。近日，中国能建投资公司举行 2022年第二批工程建设项目集中开工（奠基）仪式。此次集中开工（奠基）共6个项 目，总投资近117亿元总装机容量2055兆瓦。项目类型涵盖光伏、风电“光（热）储”多能互补一体化和共享储能电站等。（来源：光伏們） 隆基、晶科、通威入选华能新疆1.3GW组件中标候选。11月24日，华能新疆公司乌什700兆瓦光储一体化项目、兵团第二师300兆瓦光伏项目光伏组件公示中标候选人。其中隆基分别以1.889元/W、1.885元/W成为第一、第二标段第一中标候选人。晶科和通威分别位列第二、第三中标候选人。中标价格显示，最高价格为1.895元/W， 最低价格为1.878元/W。（来源：光伏們） 天合跟踪将为巴西SantaLuzia光伏电站提供520MW智能跟踪支架。11月23日，天合跟踪——天合光能旗下智能跟踪解决方案提供商，将为巴西最大的太阳能项目之一圣卢西亚综合体（SantaLuziaComplex）提供520MW开拓者1P跟踪支架及智合智能控制系统。该项目由RioAltoEnergiasRenováveis开发建设，位于巴西东北部的帕拉伊巴州，由9个子项目组成，100%使用天合跟踪支架。（来源：光伏們） 山西：启动10GW保障+1.46GW奖励风、光项目竞配，鼓励基地化、煤电联营、民企参与等6大方向。11月21日，山西省能源局印发《关于做好2022年风电、光伏发电开发建设竞争先配置有关事项的通知》，就新增规模、竞争方案等方面给出有关要求。（来源：光伏們） 4.2机器人 我国制造业机器人密度增长约13倍每万名工人322台。在11月23日召开的2022世界智能制造大会上，工业和信息化部相关负责人表示，十年来，我国智能制造应用规模和水平进入全球领先行列。（来源：中国机器人网） 国内首个商业空间飞行器正式发布，预计2024年首飞。在“2022中国航天大会·商业航天产业国际论坛”上，未来宇航正式发布国内首个商业空间飞行器——“FutureX未来探索空间飞行器”。该飞行器将为太空经济时代提供一种全新的太空运输工具。据未来宇航透露，FutureX未来探索空间飞行器将于2024年实现首飞。（来源：中国机器人网） 科大讯飞解密“超脑2030计划”阶段性成果机器人领域又一玩家入局。近日，2022科大讯飞全球1024开发者节成功启动。发布会上，科大讯飞以“AI新纪元，讯飞超脑2030”为主题，解密了“讯飞超脑2030计划”阶段性技术突破，其中机器狗“小黑”便是讯飞超脑2030计划的阶段亮点成果之一。（来源：中国机器人网） 灵感来自魔鬼鱼科学家开发出迄今为止最快游泳机器人。11月20日消息，受到 魔鬼鱼的启发，北卡罗来纳州立大学的研究人员开发了一种节能的软体机器人，它的游泳速度比之前的游泳软体机器人快四倍以上。这些机器人被称为“蝴蝶机器人”，因为它们的游泳动作类似于人在进行蝶泳时手臂的运动方式。（来源：中国机器人网） 4.3半导体设备 签约、开工、投产，国内一大批半导体产业项目进展追踪。11月23日，希科半导体科技（苏州）有限公司（以下简称“希科半导体”）碳化硅外延片正式投产。据“苏州工业园区发布”消息，希科半导体成立于2021年，是一家致力于发展第三代半导体 碳化硅(SiC)材料的高科技公司，主营6英寸及8英寸碳化硅外延片的研发及产业化，是苏州工业园区重点引进和培育的第三代半导体企业。目前，希科半导体关键研发及生产设备、量测设备已投入使用，其样片已通过国家重点实验室等第三方机构检测。（来源：全球半导体观察） 汽车芯片，从短缺走向过剩。2022年以来，半导体产业呈现两极化发展态势：疫情、高通货膨胀因素影响下，消费类芯片供过于求，厂商库存高企；电动化与智能化趋势下，汽车市场需求持续高涨，车用芯片供不应求，半导体产业也从全面缺芯进入汽车芯片结构性缺芯阶段。（来源：全球半导体观察） 国家自然基金“十四五”规划公布，集成电路多个细分领域被划重点。近日，《国家自然科学基金“十四五”发展规划》（以下简称《规划》）正式发布规划全文，共计二十一个章节，明确“十四五”时期国家自然科学基金发展的总体思路、发展目标、重点任务和优先发展领域。（来源：全球半导体观察） 减产/去库存，手机头部厂商的“救赎”。受疫情冲击，今年全球智能手机生产量低于之前预期，据TrendForce集邦咨询8月30日调查表示，疫情导致原本就已相当疲弱的市场需求更加严峻，品牌厂被迫再调降生产目标应对，使以往生产量多有成