【天风电新】德新交运近况交流

【天风电新】德新交运近况交流-1011 ——————————— 一、客户类 1、客户端具体情况： （1）比亚迪：今年比亚迪占收入的50%-60%。 德新的产品占比亚迪需求的份额较高，短刀60%，长刀更高。 （2）ATL：在ATL中占比相对较高。 （3）中创新航：中航的量上升较快。 之前与中航一直有合作，但之前他们采购量较小。 中航新增产能大部分都是叠片，今年来自中航的收入与去年同期相比增长10倍左右。 （4）国内其他客户：孚能有长期合作关系。 瑞浦涉及动力及储能，但公司以动力为主，储能方面涉及相对较少。欣旺达、亿纬也有一定量。 （5）日韩客户：现在还没有精力去发展海外市场，之前海外客户找过德新，但暂时想先把国内做好。国内毛利更多，因为如果在海外建厂，人员等各项成本很高。 二、新产品 1、新产品进展： （1）涂布头模组：涂布头模组属于类似固定资产的设备类模组部件。它对流体设计和流体流道的制作或精密加工有一定的要求。 （2）半导体的封装模具：半导体市场体量较大，近期美国对半导体产业的影响较大，需要持续关注再做判断。 2.涂布头模组的客户：存量的大部分客户都会涉及到。目前主要在做国产化替代，替代日韩产品。 三、模具同行竞争 1、对手市场份额：其他竞争对手的份额在30%-40%左右。 2、德新核心竞争力：产品的技术参数、售后服务（核心技术难点的解决）。 3、团队+设备并重：技术团队对设备的加持作用很重要，尤其是精密的加工工艺，团队和设备属于1+1＞2的状态。四、激光、超声等新技术 1、五金模具切割与激光切割的对比： （1）从工艺对比来说，五金切比较稳定，但每次改变型号和形状需要重新开模。激光切会比较简单，只要在系统上进行软件更改，比较便捷。 （2）从应用角度讲，激光切是以极耳和负极为主，五金切正极为主。 （3）从切的效果角度，五金切的毛刺比较稳定，粉尘比较小，而激光切会形成熔珠，同时在切的过程中对涂层两个层面有不同的效果，存在一定的差异，粉尘的量也会比较高。 2、五金模具切割与超声波切割的对比：不存在技术重叠。超声只在卷绕中出现，目前没在叠片用过。 五、设备-磨床 原产地在美国，如果做一些更精密更高端的产品，从美国买更合适。 目前公司以二手设备为主，一方面从国内广东这边收购；另一方面从海外比如中国香港、韩国、新加坡的二手设备转运商。