鸿日达：招股说明书

创业板风险提示 本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有创新投入大、新旧产业融合成功与否存在不确定性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。 鸿日达科技股份有限公司 （昆山市玉山镇青淞路西侧） 首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书 保荐人（主承销商） (苏州工业园区星阳街5号) 声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其他信息披露资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 发行人控股股东、实际控制人承诺本招股说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。 公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书中财务会计资料真实、完整。 发行人及全体董事、监事、高级管理人员、发行人控股股东、实际控制人以及保荐人、承销的证券公司承诺因发行人招股说明书及其他信息披露资料有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券发行和交易中遭受损失的，将依法赔偿投资者损失。 保荐人及证券服务机构承诺因其为发行人本次公开发行制作、出具的文件有虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，给投资者造成损失的，将依法赔偿投资者损失。 本次发行概况 发行股票类型 人民币普通股（A股） 发行股数 本次公开发行股份数量为5,167.00万股，占发行后总股本的比例为25%。本次公开发行的股份均为新股，不涉及老股转让。 每股面值 人民币1.00元 每股发行价格 14.60元 预计发行日期 2022年9月19日 拟上市的证券交易所和板块 深圳证券交易所创业板 发行后总股本 20,667万股 保荐人（主承销商） 东吴证券股份有限公司 招股说明书签署日期 2022年9月23日 重大事项提示 本公司特别提醒投资者注意，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本招股说明书正文内容全文，并应特别注意下列重大事项。有关投资本公司本次发行股份的主要风险载于本招股说明书“第四节风险因素”一节，请投资者在做出投资决定前仔细阅读该节的全部内容。 一、特别提醒投资者注意的风险因素 （一）创新风险 公司研发、生产的精密连接器、精密机构件等产品主要应用于手机及周边产品、耳机、可穿戴设备等消费电子产品的生产制造。下游消费电子行业具有技术更新快、产品迭代快的特点，相关产品的性能指标、复杂程度及精细化程度不断提升，客户对产品的质量和工艺要求不断提高。 公司需不断进行技术创新、工艺改进，提高设计能力、精密制造能力，才能持续满足市场竞争发展的要求。如果公司不能继续保持技术创新和工艺改进，及时响应市场和客户对先进技术和创新产品的需求，将对公司持续盈利能力和财务状况产生影响。 （二）研发失败风险 精密连接器行业是技术密集型产业，行业内企业为巩固、提升竞争力需持续进行精密模具设计开发、精密连接器设计开发、模具及产品加工生产工艺升级、改进等各环节的研发投入。报告期各期，公司研发费用分别为2,489.91万元、 3,383.20万元和3,423.74万元，占营业收入比例分别为5.17%、5.59%和5.54%。由于研发技术的未来产业化和市场化具有不确定性，如果公司的研发方向、研发产品、研发技术路线等未达预期或未能适应行业或客户未来需求，公司前期研发投入将难以带来经济效益，公司面临研发失败的风险。 （三）主要原材料价格波动风险 公司产品生产所需的主要原材料为电镀材料、金属材料、塑胶材料、外购件等，直接材料占公司2021年度主营业务成本的40.37%，占比较高。在产品售价及其他条件不变的情况下，若发行人直接材料价格上涨5%，报告期各期发行人 主营业务毛利率将分别下降1.13%、1.42%及1.47%；若发行人直接材料价格上涨20%，报告期各期发行人主营业务毛利率将分别下降4.53%、5.67%及5.89%，主营业务毛利率对材料采购价格变动的敏感性较强。2021年，发行人铜材、不锈钢、塑胶材料及钯盐的采购价格较上年分别上涨了35.59%、8.56%、5.14%及6.23%，对主营业务毛利率的影响分别为-1.93%、-0.32%、-0.25%及-0.13%；金盐的采购价格较上年下降4.63%，对主营业务毛利率的影响为0.30%，材料采购价格的上涨对发行人主营业务毛利率存在一定的影响。主要原材料市场价格受到宏观经济、市场供需及政策层面等多种因素影响，如果未来公司主要原材料市场采购价格出现大幅波动，将对公司的生产经营和盈利水平带来一定的影响。虽然公司通过不断优化生产流程、降低生产成本等方法来消化原材料价格波动的影响，但公司仍存在原材料价格大幅波动导致公司毛利率水平波动，给生产经营带来不利影响的风险。 （四）环保风险 公司在生产过程中会产生一定的废气、废水及废料等，同时冲压等工序会产生一定的噪声。随着大众环保意识的增强以及政府对环境保护的严格监管，公司如果因管理疏忽或者不可抗力事件导致出现环保事故，可能会给公司周围环境造成污染或违反环保相关律法法规，从而对公司生产经营造成不利影响。 公司子公司东台润田从事电镀等表面处理加工，取得固定污染源排污登记，若东台润田因电镀生产过程中违反环保相关要求而未能持续通过固定污染源排污登记，将对公司生产经营造成不利影响。 （五）下游手机行业产销规模下降的风险 公司主要产品应用于手机生产制造，公司业务发展与全球手机行业的发展状况紧密相关。手机行业与宏观经济、居民消费关联度较高，当宏观经济处于上升阶段、居民消费旺盛时，手机消费活跃；反之当宏观经济处于下降阶段、居民消费低迷时，手机消费萎缩。2011年至2016年，全球手机销量呈持续增长态势，2017年以来，随着手机普及率的饱和以及全球经济放缓，手机行业经历多年的繁荣发展后目前处于平稳发展期，若未来经济增速持续放缓、居民消费低迷，全球手机产销量可能有所下滑，将对公司的经营业绩产生不利影响。 （六）实际控制人不当控制风险 公司实际控制人王玉田、石章琴通过直接及间接持股方式合计控制公司82.5550%的股份。本次公开发行后，王玉田、石章琴仍将继续拥有对公司的控制权。公司已经建立了符合上市公司要求的公司治理体制和内部控制体系，但若公司各组织机构不能有效行使职责，相关制度不能有效执行，可能存在实际控制人利用其控制地位对公司经营决策、财务规范、人事任免等方面实施不利影响，进而对公司经营及其他股东利益造成一定的损害。 （七）应收账款金额较大及发生无法收回的风险 随着经营规模的扩大，公司应收账款亦相应增加。报告期各期末，公司应收账款净额分别为16,415.38万元、20,615.76万元和18,398.76万元，占流动资产比例分别为42.67%、41.14%和38.34%。 公司的客户主要为行业的知名企业，在行业内具有较好的运营能力和声誉，信用状况良好。但若客户的信用状况发生变化，将会导致公司应收账款回款周期延长或不能收回，从而增加公司资金成本、影响资金周转、拖累经营业绩。 （八）存货金额较大及跌价风险 报告期各期末，公司存货账面价值分别为11,003.24万元、13,412.96万元和17,236.84万元，占各期末流动资产的比例分别为28.60%、26.77%和35.92%。如果未来市场或客户需求发生变化导致存货周转不畅，或产品市场价格大幅下跌，将会产生存货积压和跌价的压力，给公司经营业绩造成不利影响。 （九）资产权利受限风险 公司存在通过向金融机构抵押不动产、缴纳保证金、质押动产等方式获得有关授信额度、贷款或开具银行承兑汇票情况。截至2021年末，本公司抵押的土 地使用权面积为11.26万平方米，抵押的房产面积为7.90万平方米，质押的应 收票据为3,182.83万元。如果发行人在未来的生产经营过程中，因市场环境发生重大不利变化导致发行人产生经营困难，发行人偿债能力下降从而导致未能如期偿还借款，相关机构可能会要求借款项下的抵押人、质押人、担保人承担相应的担保责任，相关的土地、房产等资产存在被金融机构冻结或处置的风险，发行人及相关子公司的正常生产经营活动因此可能受到重大不利影响。 （十）新增产能消化风险 报告期内，随着公司逐步加深与客户的合作关系，公司产销规模呈增长趋势，“昆山汉江精密连接器生产项目”新增产能预计可以得到合理消化。但如果市场开拓不力，产能无法有效利用，则会造成资产的闲置，不仅无法实现项目的预期效益，而且由于扩张带来的成本投入也会侵蚀公司原有的利润空间。 二、本次发行方案 本次发行的股票全部为新股，不涉及老股转让。本次公开发行新股的数量不超过5,167万股，发行后公司股份总数不超过20,667万股，本次发行的股份占发行后总股份数的比例不低于25.00%。具体发行方案参见本招股说明书“第三节本次发行概况”之“一、本次发行基本情况”。 三、本次发行相关各方作出的重要承诺 发行人、发行人股东、实际控制人、发行人的董事、监事、高级管理人员、核心技术人员以及本次发行的保荐机构及证券服务机构等作出的各项重要承诺、未能履行承诺的约束措施的具体内容参见本招股说明书“第十节投资者保护”之“四、重要承诺以及未能履行承诺的约束措施”。本公司提请投资者需认真阅读该章节的全部内容。 四、利润分配 （一）发行前公司滚存未分配利润的安排 经发行人2021年第一次临时股东大会决议，为兼顾新老股东的利益，发行人首次公开发行股票前滚存的未分配利润在扣除上市前股东大会决议批准的拟分配利润后，由首次公开发行股票并上市后的新老股东共同享有。 （二）本次发行上市后的利润分配政策 发行人2021年第一次临时股东大会审议通过了《关于制定<鸿日达科技股份有限公司章程>（草案）的议案》以及《关于制定<鸿日达科技股份有限公司上市后未来三年股东分红回报规划>的议案》，对本次发行后的股利分配政策作出了相应规定，包括制定利润分配的原则、利润分配的决策和机制、利润分配的形式、 利润分配的条件、利润分配政策的变更等以及未来三年分红回报规划等，具体参见本招股说明书“第十节投资者保护”之“二、股利分配政策”。 五、财务报告审计基准日后的主要财务信息和经营状况 （一）公司财务报告审计截止日后主要经营情况 公司财务报告审计截止日至本招股说明书签署日，公司生产经营情况正常，主要经营模式、主要原材料的采购规模及采购价格、主要产品的生产、销售规模及销售价格、主要客户及供应商的构成、税收政策以及其他可能影响投资者判断的重大事项未发生重大变化。 （二）2022年1-6月业绩情况 公司经审计财务报表的审计基准日为2021年12月31日，申报会计师对公 司2022年6月30日的合并及母公司资产负债表，2022年1-6月的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表以及财务报表附注进行了审阅，并出具了“容诚专字[2022]215Z0286号”审阅报告。 2022年1-6月，发行人主要财务数据如下： 单位：万元 项目 2022年6月30日/2022年1-6月 2021年12月31日/2021年1-6月 变动比例 资产总额 96,319.66 95,134.86 1.25% 负债总额 56,102.05 57,690.89 -2.75% 所有者权益总额 40,217.61 37,443.97 7.41% 营业收入 30,775.18 29,122.