本周电力设备新能源行业整体表现优于大盘,申万电力设备指数上涨2.51%,涨幅在全部申万一级行业中排第3位。电动车&锂电板块,新能源车销量超预期,相关部门持续推进相关政策,提振市场信心。电池材料产业链逐步回归疫情前常态,碳酸锂价格持稳,各原材料厂商产能爬坡,供给情况相对缓解。建议重点关注新能源车销量超预期带来的动力电池盈利反转环节:亿纬锂能;供给相对偏紧的电解液溶剂环节:新宙邦、天赐材料。新能源板块,光伏需求超预期,国内5月光伏新增装机6.83GW,同比增长141.34%,水规院预计2022年装机100GW。受政策端推动欧洲装机加速,7-8月淡季不淡。此外,近期能源价格受多重突发事件影响继续飙升,欧洲需求有望进一步拉动。硅料供给短期继续偏紧,价格突破前高。主要受下游拉晶等环节扩产周期差异导致供需错配,同时东方希望硅片厂失火,带动行业检修停工。预计将在三四季度后出现。硅片中环、通威价格上调,二三线厂商跟涨,成本传导开启。