通信：数字未来系列（二）-消费级AR赛道持续预热，国内厂商有望在光学环节享受可观价值量

AR赛道持续预热，国内厂商有望在光学环节享受可观价值量。随着苹果有望于2022年底或2023年发布消费级AR眼镜，产业链受益标的将逐步清晰。苹果产业链巨大市场空间给产业链每一个环节参与公司创造了成长为大公司的机会。YOLE预测2025年全球AR头显出货量突破2000万台，保守估计苹果AR有望创造60亿美金的市场。参考微软HoloLens系列产业链经验，在苹果初代产品AR产品中，芯片、传感器、显示光机、波导镜片等高价值量环节国产厂商参与度较小，但在整机代工、声学、连接器、结构件、功能件、摄像模组等低价值量环节，国产厂商已经取得一定突破。