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总结:该研报指出,近期市场出现大幅调整,国防军工、电子、电力设备及新能源等高增长板块领跌,与看空经济相关的板块也在今日与债券市场同步下跌。研报认为,高增速并不意味着一切,投资者需要理性看待。同时,交易结构的扰动是多方面的,需要重视潜藏的逻辑变化。研报还指出,未来需求企稳回升的概率正在进一步增加,与总量更相关的价值板块或将系统性跑赢与结构转型更相关的成长板块。研报最后强调,通胀将重新成为政策驱动需求回升的约束之所在,做多通胀比需求本身更具确定性。研报推荐煤炭、银行、房地产、有色、钢铁和原油链等板块,看好乡村振兴主线。研报提醒投资者注意市场风险,分析师的执业证号为S0100521120002。