该研报分析了某公司的半导体核心设备业务,并预测了其未来盈利和估值。该公司通过收购凯世通进入离子注入机市场,该市场由美国和日本厂商主导,但国产替代空间较大。凯世通是该领域的专家,其首台设备已在12寸主流晶圆厂实现突破,预计在手订单将不断释放。分析师预测公司2021-2022年营收分别为12.36、16.19亿,归母净利润分别为4.26、5.35亿,同比增长35%、26%,对应PE为53、42。综合考虑,分析师给予公司“买入评级”。
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