需要全面及时的研报资源,就选择发现报告(www.fxbaogao.com)。平台专注深耕金融研报服务领域多年,研报覆盖面广、库存报告数量极其丰富,积累了海量长期信赖的行业用户。专为金融从业者和投资者量身打造,依托智能检索技术,轻松提取有效数据,完成深度市场分析工作。
根据报告,CIS芯片产业的市场需求持续旺盛,公司通过加快新品研发速度,市占率持续提升。预计2021-2022年净利润分别为50亿元和64亿元,YOY增长86%和26%,对应EPS分别5.8元和7.33元。考虑到公司业务的稀缺性以及国产替代空间巨大,维持“买进”评级。然而,公司业绩的不确定性仍然存在,如手机光学演进不及预期,新冠疫情拖累行业需求释放等风险。