港股晨报

2024年5月23日星期四 .3 港股晨報 中州國際證券有限公司研究部 環球市場指數 漲跌(日) 年初至今 香港股市 恒生指數 19,196 -0.1% 12.6% H股指數 6,818 0.0% 18.2% 中國股市 上海綜合指數 3,159 0.0% 6.2% 深證成份指數 9,693 0.1% 1.8% 滬深300指數 3,684 0.2% 7.4% 其他新興國家 巴西IBOVSPA指數 127,412 -0.3% -5.0% 亞洲股市 日經指數 38,617 -0.8% 15.4% 韓國綜合指數 2,723 0.0% 2.6% 富時新加坡指數 3,308 -0.2% 2.1% 歐美股市 道鐘斯工業指數 39,671 -0.5% 5.3% 標普500指數 5,307 -0.3% 11.3% 納斯達克指數 16,802 -0.2% 11.9% 英國富時100指數 8,370 -0.5% 8.2% 德國DAX指數 18,680 -0.2% 11.5% 法國CAC40指數 8,092 -0.6% 7.3% 恒生指數成份股表現排名 21,000 18,000 15,000 恒指走勢及成交 成交额恒生指数 300.0 200.0 100.0 12,000 May-23Jul-23 Sep-23 Nov-23 Jan-24 0.0 Mar-24May-24 香港市場主要指數概覽 國指走勢及成交 股價 漲跌（日） 年初至今 表現最佳前三 10,000 联想集团(0992) 11.42 12.2% 4.6% 碧桂园服务(6098) 7.10 7.6% 5.2% 信义光能(0968) 5.48 6.6% 20.2% 表現最差前三 领展房产基金(0823) 34.75 -4.4% -20.8% 网易-S(9999) 153.60 -3.1% 10.3% 7,000 翰森制药(3692) 17.20 -2.9% 9.1% 成交额恒生中国企业指数 300.0 200.0 100.0 中州國際www.ccnew.com.hk1請仔細閱讀在本報告尾部的重要法律聲明 地址：香港中環康樂廣場8號交易廣場二期1505-1508室電話：+85225001375 類別 成交金額 （億港元） PE PB 恒生指數1,266.59.90.96 H股指數519.88.80.85 科技指數334.325.22.41 資料來源：Wind，中州國際 4,000 May-23 Aug-23 Nov-23 Feb-24 0.0 May-24 市場判斷 恆指近日反覆回升至近19,200點水平；中國5月17日出台刺激樓市政策，包括幫助企業去庫存、設立3000億元人民幣保障性住房再貸款、取消全國層面貸款利率政策下限、下調個人住房公積金貸款利率0.25個百份點、下調首付金額至15%等；人民銀行於2月5日降準0.5個百份點；人民銀行5月維持5年期以上LPR至3.95%，維持1年期LPR至3.45%；市場消化近年中國的反壟斷法、政策、監管、內房債務等風險因素。 另一方面，美聯儲5月維持利率不變，鮑威爾在議息後的記者會上稱，當局下一次政策利率調整不太可能是加息；美聯儲公佈5月份議息會議紀綠，決策者擔憂通帳，對推進減息未有足夠信心，支持在必要時進一步收緊貨幣政策，；美國4月CPI同比3.4%，符於預期的3.4%；另外環球多個央行收緊貨幣政策；此外以巴及俄烏地緣政治局勢緊張；外圍繼續影響恆指表現。 市場回顧 恆指高開5點或0.02%，報19,225點，隨即倒跌，最多跌約71點，其後再度轉升，最多升約139點，最終恆指半日報19,254點，升34點或0.18%；午後升幅收窄並倒跌，最終恆指全日收19,196點，跌25點，或0.13%，大市成交1,266億港元。 國企指數前收報6,817點，跌3點或0.05%。恆生科技指數前收報3,992點，升11點或 0.30%。 即月期指前收報19,171點，低水25點。 A股，上證收報3,159點，升1點或0.02%;深成指收報9,693點，升11點或0.12%。 外圍市況 美聯儲議息紀要顯示，決策者擔憂通帳，對推進減息未有足夠信心，支持在必要時進一步收緊貨幣政策，美元指數升至近104.8，美國十年期國債收益率升至近4.435%，美股週三下跌，道瓊斯工業平均指數收39,671點，跌202點或0.51%;標普500指數報5,307點，跌14點或0.27%;納斯達克指數報16,802點，跌31點或0.18%。 上市代碼 名稱 相關指數/資產 收盤價 漲跌幅(%) 年初至今(%) 最新單位淨值 (NAV) 2800.HK 盈富基金 恒生指數 19.34 -0.05 13.46 19.38 2828.HK 恒生中國企業 恒生中國企業指數 69.06 0.03 18.21 69.08 3032.HK 恒生科技ETF 恒生科技指數 3.97 0.61 6.32 3.95 2823.HK 安碩A50 富時中國A50指數 13.07 -0.08 8.37 13.09 2834.HK 安碩納指一百 納斯達克100指數 355.50 0.54 11.06 355.09 3022.HK 安碩新興市場 MSCI新興市場指數 499.30 -0.30 7.84 495.19 2836.HK 安碩印度 標普BSESENSEX印度指數 39.44 -0.15 2.18 39.03 3074.HK 安碩MS臺灣 MSCI臺灣指數 205.50 1.63 13.98 203.39 2840.HK SPDR金ETF 倫敦黃金定盤價 1747.00 -0.06 16.47 3175.HK F三星原油期 標普高盛原油額外回報指數 7.00 -1.34 9.72 7.10 資料來源：WIND 活躍交易所買賣基金（ETF）近況︰ 市場對聯儲局減息的揣測降溫，美國原油需求前景偏向暗淡，國際油價連續第三天回落。 紐約期油周三收市跌1.09美元或1.38%，報77.57美元。倫敦布蘭特期油收市跌0.98 美元或1.18%，報81.9美元。 若持有與石油相關ETF的投資者，可留意上述消息。 上市代碼 名稱 納入組合日期 最新收盤價 納入組合時股價* 納入組合後表現(%) 相對恒指表現(%) 0939.HK 建设银行 2022年1月5日 5.89 4.67 26.20 43.78 0941.HK 中国移动 2022年10月20日 73.70 46.62 58.10 41.84 0005.HK 汇丰控股 2022年6月17日 69.50 42.47 63.64 71.55 9633.HK 农夫山泉 2023年12月8日 45.70 44.45 2.81 -14.62 1299.HK 友邦保险 2022年6月17日 62.30 75.65 -17.64 -9.73 0883.HK 中国海洋石油 2022年6月17日 19.04 8.91 113.74 121.65 0293.HK 国泰航空 2022年10月11日 8.65 7.95 8.86 -2.64 1929.HK 周大福 2022年9月20日 10.82 13.74 -21.23 -24.63 9988.HK 阿里巴巴-SW 2023年1月4日 83.00 87.44 -5.08 -0.37 2840.HK SPDR金ETF 2022年6月17日 1747.00 1339.00 30.47 38.39 平均 25.99 26.52 資料來源：WIND *注:納入組合時股價為前複權股價，即調整所有期內股份派息、合股、拆股等因素之影響。 港股精選模擬組合︰ 優勢：各股票相關性不一，降低整個組合波動性；有高增長性、有防守性、穩定派息型股票；行業分散度高，降低行業週期性影響；10只股票，可分散因單一股票下跌而大幅影響表現的風險。 上市代碼 名稱 納入組合日期 最新收盤價 納入組合時股價* 納入組合後表現(%) 相對標普五百表現(%) AAPL.O 苹果(APPLE) 2023年10月4日 190.90 171.72 11.17 -14.31 MSFT.O 微软(MICROSOFT) 2023年10月4日 430.52 311.62 38.16 12.68 GOOGL.O 谷歌(ALPHABET)-A 2023年10月4日 176.38 132.43 33.19 7.71 NVDA.O 英伟达(NVIDIA) 2023年10月4日 949.50 435.11 118.22 92.74 TSLA.O 特斯拉(TESLA) 2023年10月4日 180.11 246.53 -26.94 -52.42 LLY.N 礼来(ELILILLY) 2023年10月4日 802.91 522.41 53.69 28.21 UNH.N 联合健康集团(UNITEDHEALTH) 2023年10月4日 521.35 505.74 3.09 -22.39 WMT.N 沃尔玛(WALMART) 2023年10月4日 65.25 52.47 24.35 -1.13 MA.N 万事达卡(MASTERCARD) 2023年10月4日 456.52 389.34 17.25 -8.22 AVGO.O 博通(BROADCOM) 2023年10月4日 1392.24 807.66 72.38 46.90 平均 34.46 8.98 資料來源：WIND *注:納入組合時股價為前複權股價，即調整所有期內股份派息、合股、拆股等因素之影響。 美股精選模擬組合︰ 優勢：各股票相關性不一，降低整個組合波動性；有高增長性、有防守性、穩定派息型股票；行業分散度高，降低行業週期性影響；10只股票，可分散因單一股票下跌而大幅影響表現的風險。 2024年5月20日評級：未評級 中信銀行(998.HK) 中信銀行截於2024年3月31日第一季度業績，營業收入為537.7億元人民幣，按年增 4.69%，利息淨收入為349.6億元，按年跌4.55%，手續費及佣金淨收入為83.8億元，按年跌1.99%，經營利潤為218.8億元，按年跌2.62%，淨利潤為193.9億，按年跌0.28%，基本每股收益為0.39元人民幣，按年持平，整體財務表現平穩。 集團年化平均總資產回報率為0.86%，按年下跌0.05個百份點，淨息差為1.70%，按年下跌17個基點，不良貸款比率為1.18%，較2023年末持平，撥備覆蓋率為207.79%，較2023 年末增加20個基點，集團貸款及墊款總額為55,823.1億元人民幣，較2023年末增加 1.53%，客戶存款總額為54,170.9億元，較2023年末增加0.35%。 集團核心一級資本充足率為9.69%，一級資本統足率為11.44%，資本充足率為13.61%，基本上均滿足監管要求。 以股價5.02港元來算，在港上市市值約747億港元，市帳率約為0.37倍，近10年平均市 帳率為0.48倍，目前低於近10年平均，亦由低位回升。集團2023年全年派發股息每股 0.356元人民幣，相等於港元0.396元，目前股息收益率約為7.77%。估值及股息收益率亦顯示較以往為吸引。 中州國際招股時間 公佈結果日期 上市日期 新股信息 新股動態 新股時間表 代號 名稱 5月 6月 23 24 27 28 29 30 31 3 4 5 6 7 11 12 13 2898 盛禾生物 917 趣致集團 2505 EDA 集團控股 2443 汽車 街 代號 名稱 行業 上市日期 發售價 每手股數 入場費 保薦人 917 趣致集團 快速消費品 5月27日 25.00- 29.70 200 5,9999.91 海通國際 2505 EDA集團控 股 物流 5月28日 2.28–3.06 1000 3,090.85 招銀國際 2443 汽車街 汽車 5月31日 10.20- 11.20 200 2,262.