港股晨报

2024年1月15日星期一 .3 港股晨報 中州國際證券有限公司研究部 環球市場指數 漲跌(日) 年初至今 香港股市 恒生指數 16,245 -0.4% -4.7% H股指數 5,482 -0.2% -5.0% 中國股市 上海綜合指數 2,882 -0.2% -3.1% 深證成份指數 8,996 -0.6% -5.5% 滬深300指數 3,284 -0.3% -4.3% 其他新興國家 巴西IBOVSPA指數 130,988 0.3% -2.4% 亞洲股市 日經指數 35,577 1.5% 6.3% 韓國綜合指數 2,525 -0.6% -4.9% 富時新加坡指數 3,192 -0.3% -1.5% 歐美股市 道鐘斯工業指數 37,593 -0.3% -0.3% 標普500指數 4,784 0.1% 0.3% 納斯達克指數 14,973 0.0% -0.3% 英國富時100指數 7,625 0.6% -1.4% 德國DAX指數 16,705 1.0% -0.3% 法國CAC40指數 7,465 1.0% -1.0% 恒生指數成份股表現排名 24,000 21,000 18,000 15,000 恒指走勢及成交 成交额恒生指数 300.0 200.0 100.0 12,000 Jan-23 Mar-23May-23 Jul-23 Sep-23 Nov-23 0.0 香港市場主要指數概覽 國指走勢及成交 股價 漲跌（日） 年初至今 表現最佳前三 10,000 东方海外国际(0316) 112.30 4.3% 3.0% 中升控股(0881) 16.30 2.9% -12.7% 中国宏桥(1378) 6.00 2.4% -6.1% 表現最差前三 龙湖集团(0960) 10.20 -4.7% -18.4% 理想汽车-W(2015) 126.10 -3.5% -14.3% 7,000 中银香港(2388) 19.22 -3.1% -9.3% 成交额恒生中国企业指数 300.0 200.0 100.0 中州國際www.ccnew.com.hk1請仔細閱讀在本報告尾部的重要法律聲明 地址：香港中環康樂廣場8號交易廣場二期1505-1508室電話：+85225001375 類別 成交金額 （億港元） PE PB 恒生指數694.87.90.83 H股指數252.26.80.72 科技指數160.216.62.05 資料來源：Wind，中州國際 4,000 Jan-23 Mar-23 May-23 Jul-23 Sep-23 Nov-23 0.0 市場判斷 恆指近日反覆回落至近16,200點水平；12月6日，穆迪下調香港信用評級展望至負面；9月15日人行公佈下調存款準備金率0.25個百分點;人民銀行12月維持5年期LPR至4.20%，維持1年期LPR至3.45%；市場消化近年中國的反壟斷法、政策、監管、內房債務等風險因素。 另一方面，8月2日美國被下調信貸評級；美聯儲12月宣佈維持利率不變，維持5.25%-5.50% 區間，會後指討論了減息時間表；美聯儲公佈12月份議息紀要，表明預料今年將減息多次，但仍不抹殺加息可能性，；美國12月CPI同比3.4%，高於預期的3.2%；另外環球多個央行收緊貨幣政策；此外以巴及俄烏地緣政治局勢緊張；外圍繼續影響恆指表現。 市場回顧 恆指低開85點或0.52%，報16,216點，隨即跌幅收窄，並一度轉升，最多升約91點，最終 恆指半日報16,307點，升5點或0.03%；午後再度轉跌，最終恆指全日收16,245點，跌57 點，或0.35%，大市成交695億港元。 國企指數前收報5,481點，跌12點或0.23%。恆生科技指數前收報3,470點，跌32點或 0.92%。 即月期指前收報16,267點，高水22點。 A股，上證收報2,882點，跌5點或0.16%;深成指收報8,996點，跌58點或0.64%。 外圍市況 美國12月PPI同比1.0%，低於預期的1.3%，12月核心PPI同比1.8%，低於預期的1.9%，美元指數維持至近102.2，美國十年期國債收益率跌至近3.952%，美股週五個別發展，道瓊斯工業平均指數收37,593點，跌118點或0.31%;標普500指數報4,784點，升4點或0.08%; 納斯達克指數報14,973點，升3點或0.02%。 上市代碼 名稱 相關指數/資產 收盤價 漲跌幅(%) 年初至今(%) 最新單位淨值 (NAV) 2800.HK 盈富基金 恒生指數 16.39 -0.43 -4.65 16.45 2828.HK 恒生中國企業 恒生中國企業指數 55.48 -0.36 -5.03 55.54 3032.HK 恒生科技ETF 恒生科技指數 3.44 -1.32 -7.93 3.44 2823.HK 安碩A50 富時中國A50指數 11.38 -0.35 -5.64 11.43 2834.HK 安碩納指一百 納斯達克100指數 318.00 -0.41 -0.66 319.46 3022.HK 安碩新興市場 MSCI新興市場指數 448.00 -0.55 -2.94 443.33 2836.HK 安碩印度 標普BSESENSEX印度指數 38.88 1.09 0.73 38.23 3074.HK 安碩MS臺灣 MSCI臺灣指數 172.55 -0.66 -4.30 173.62 2840.HK SPDR金ETF 倫敦黃金定盤價 1477.00 0.24 -1.53 3175.HK F三星原油期 標普高盛原油額外回報指數 6.51 2.36 2.04 6.38 資料來源：WIND 活躍交易所買賣基金（ETF）近況︰ 美國與英國襲擊也門胡塞武裝軍事設施，市場憂慮中東局勢更緊張，多艘油輪避開紅海繞道非洲，供應可能變得緊絀，國際油價上揚。 紐約期油周五一度高見每桶75.25美元，升幅達4.48%；收市升66美仙或0.92%，報72.68美元，上周累計跌1.53%。倫敦布蘭特期油即市曾升逾3美元，升幅達4.31%，突破80美元，高見80.75美元；收市升88美仙或1.14%，報78.29美元，上周累跌0.6%。 若持有與石油相關ETF的投資者，可留意上述消息。 上市代碼 名稱 納入組合日期 最新收盤價 納入組合時股價* 納入組合後表現(%) 相對恒指表現(%) 0939.HK 建设银行 2022年1月5日 4.55 4.67 -2.51 27.74 0941.HK 中国移动 2022年10月20日 65.10 46.62 39.65 41.27 0005.HK 汇丰控股 2022年6月17日 61.50 45.82 34.21 56.28 9633.HK 农夫山泉 2023年12月8日 41.25 44.45 -7.20 -6.58 1299.HK 友邦保险 2022年6月17日 63.45 75.65 -16.12 5.95 0883.HK 中国海洋石油 2022年6月17日 13.46 8.91 51.10 73.17 0293.HK 国泰航空 2022年10月11日 7.92 8.35 -5.15 0.50 1929.HK 周大福 2022年9月20日 11.04 13.74 -19.63 -7.13 9988.HK 阿里巴巴-SW 2023年1月4日 70.55 87.44 -19.32 0.04 2840.HK SPDR金ETF 2022年6月17日 1477.00 1339.00 10.31 32.38 平均 6.53 22.36 資料來源：WIND *注:納入組合時股價為前複權股價，即調整所有期內股份派息、合股、拆股等因素之影響。 港股精選模擬組合︰ 優勢：各股票相關性不一，降低整個組合波動性；有高增長性、有防守性、穩定派息型股票；行業分散度高，降低行業週期性影響；10只股票，可分散因單一股票下跌而大幅影響表現的風險。 上市代碼 名稱 納入組合日期 最新收盤價 納入組合時股價* 納入組合後表現(%) 相對標普五百表現(%) AAPL.O 苹果(APPLE) 2023年10月4日 185.92 172.17 7.98 -5.12 MSFT.O 微软(MICROSOFT) 2023年10月4日 388.47 312.76 24.21 11.10 GOOGL.O 谷歌(ALPHABET)-A 2023年10月4日 142.65 132.43 7.72 -5.39 NVDA.O 英伟达(NVIDIA) 2023年10月4日 547.10 435.13 25.73 12.62 TSLA.O 特斯拉(TESLA) 2023年10月4日 218.89 246.53 -11.21 -24.32 LLY.N 礼来(ELILILLY) 2023年10月4日 642.92 524.22 22.64 9.54 UNH.N 联合健康集团(UNITEDHEALTH) 2023年10月4日 521.51 507.74 2.71 -10.40 WMT.N 沃尔玛(WALMART) 2023年10月4日 161.32 158.50 1.78 -11.33 MA.N 万事达卡(MASTERCARD) 2023年10月4日 429.10 389.88 10.06 -3.05 AVGO.O 博通(BROADCOM) 2023年10月4日 1107.68 811.10 36.57 23.46 平均 12.82 -0.29 資料來源：WIND *注:納入組合時股價為前複權股價，即調整所有期內股份派息、合股、拆股等因素之影響。 美股精選模擬組合︰ 優勢：各股票相關性不一，降低整個組合波動性；有高增長性、有防守性、穩定派息型股票；行業分散度高，降低行業週期性影響；10只股票，可分散因單一股票下跌而大幅影響表現的風險。 2024年1月15日評級：未評級 兗礦能源(1171.HK) 兗礦能源截於2023年9月30日九個月業績，收入按年跌20.15%，至1,350億元人民幣，毛利按年跌46.5%，至282.5億元人民幣，母公司擁有人應佔利潤按年跌47.8%，至155億元，每股基本盈利按年跌47.8%，至2.0787元人民幣。經營活動所得現金流為190億元人民幣。 期內實現商品煤產量97.3百萬噸，按年跌2.51%，商品煤銷量99.2百萬噸，按年跌2.01%，化工產品產量6.5百萬噸，按年增14.02%，化工產品銷量5.9百萬噸，按年增10.46%，發電量663.6千萬千瓦時，按年增5.57%，售電量548.8千萬千瓦時，按年增3.59%。 截於2023年9月30日總資產為3,378.6億元人民幣，總負債為2,347.9億元人民幣。 集團利潤下跌，主要受到煤炭及化工等主要產品價格同比下跌所影響，但集團發電售電量有所上升，受惠於內地經濟回暖所帶動。 兗礦能源為華東地區最大的媒炭生產商和中國最大的煤炭出口企業之一，主要業務包括媒炭生產、洗選加工、煤炭銷售和鐵跌運輸、煤化工、電力等。 以目前股價15.58元來算，市盈率(TTM)約為5.66倍，過往近5年平均市盈率約為4.74 倍，目前估值高於近5年平均，目前股息收益率達到19.64%，近15年平均股息收益率約為 7.29%。 已通過上市聆訊的待招股股份 中州國際招股時間 公佈結果日期 上市日期 新股信息 新股時間表 代號 名稱 1月 2月 15 16 17 18 19 22 23 24 25 26 29 30 31 1 2 2515 天津建發 代號 名稱 行業 上市日期 發售價 每手股數 入場費 保薦人 打新策略 代號 名稱 歷史市盈率 (倍) 媒體報導截至昨日孖展超購倍數 打新策略簡評 名稱 行業 保薦人 富景農業 農產品 GrandeCapitalLimited 每日美元債追蹤 隔夜新聞回顧，望投資者留意： 市場概覽：美國方