每日财经评论

每曰財經評論 每日財經評論 2023年8月14日 碧桂園債務困局持續歐舒丹獲控股股東提全購 今日焦點 1)本週焦點為內地數據及科網業績。週二，內地明天公布7月份工業增加值、消費和固定投資數據；週三，美聯儲公布會議紀要；騰訊(00700)、港交所(00388)及京東(09618)公布業績；週四，美國公布7月領先指數；港股則有中海油(00883)及聯想(00992)業績；週五，華潤啤油(00291)、小鵬汽車(09868)及龍湖(00960)公布業績。內地新增貸款疲弱，加劇通縮壓力，碧桂園(02007)債務困局持續，市場信心低迷，本週料續測試低位支持，波幅介乎18500-19300。 2)碧桂園(02007)旗下11隻境內債券由今日(14日)開巿起停牌。內地民營金融集團中植系暴雷，引發央企旗下中融信託兌付逾期。今日內房、內地金融銀行股料續受壓。歐舒丹(00973)接獲其控股股東L’OccitaneGroupeS.A.提自願全面收購要約，潛在要約價比上周五收市溢價最少1.96%，股份今早復牌。東風集團(00489)發盈警，預期中期歸母淨利潤同比下降75%到80%。金沙中國(01928)公布中期業績，淨收益28.95 恆生指數日線圖 市場統計 指數 收市價最高 最低 升跌 升跌(%) 資料來源：彭博 恒生指數19,07519,34619,050-173-0.90 恒生科技指數4,2734,3864,262-105-2.39 上海綜合指數3,1893,2543,189-65-2.01 深圳綜合指數10,80911,06110,809-241-2.18 道瓊斯工業平均指數35,28135,35535,0601050.30 納斯達克綜合指數13,64513,72013,610-93-0.68 標普500指數4,4644,4764,444-5-0.11 德國DAX指數15,83215,96215,803-164-1.03 日經225指數32,47432,50532,0162690.84 VIX恐慌指數14.816.514.8-1.0-6.37 紐約油價83.283.882.20.40.45 收市價最高最低升跌(%)成交量未平倉高低水 期貨指數 恆生指數期貨 黃金1,913.81,921.01,910.91.30.07 恒指即月18,85719,08218,746-1.22125,01496,409-218 恒指下月18,84819,05518,746-1.201,66810,313-227 國期即月6,4536,5476,407-1.48110,872239,973-88 國期下月6,4486,5236,408-1.382,120125,475-93 科指即月4,1894,2744,147-1.94100,289137,303-84 港股收市價ADR收市價相對港股收市 升跌(%) 股票名稱 代號 本港上市公司於美國預托證券(ADR)收市價(港元) 億美元(下同)，按年升2.16倍。虧轉盈賺1.75億元。科指下月4,1884,2804,166-2.421,35920,708-85 + 市況回顧 700 騰訊 339.80 339.59 -0.06 939 建行 4.30 4.27 -0.80 1398 工行 3.60 3.58 -0.63 1299 友邦 73.75 73.89 0.19 10年期債券孳息率名稱 孳息率 單日變動 五日變動 美國10年期國債 4.174 0.047 0.085 德國10年期國債 2.623 0.094 0.061 美國7月PPI意外升溫，美股走勢分化。道指上週五漲0.30%，納指跌0.68%，標普500指數跌0.11%。納指周線兩連陰。科技股有回吐壓力，英偉達上週股價挫約9%。受碧桂園違約事件影響，中概股上週大幅走低，納斯達克中國金龍指數挫約6%。 A股全線走低，三大指數均跌超2%，全日成交7635億元人民幣。北上資金凈賣出123億人民幣。證券股尾盤走低，燃氣板塊回吐。地產板塊逆市走升。港股表現低迷，恆指挫173點或0.9%，恆生科技指數收跌約2.4%。碧桂園盈警，挫逾5%。權重科技股走低，網易跌約4%，唯阿里巴巴績佳漲約1%。 5匯控62.6063.15 0.88 每曰財經評論 股份評析 中移動(941.HK)雲收入超預期兼派息吸引 受內房債務問題影響，港股再受壓，資金流向穩健的高息股，「中特估」股價表現強韌。中移動二季報符合市場預期，派息優於同業，可繼續持有，作中長線部署。 中移動第二季收入按年增長4.2%，符合市場預期，EBITDA及純利分別增長5.9%及7.7%，略高於市場預期，主要受益於嚴控營運開支。公司中期派息每股2.43元(人民幣·下同)，派息率62.5%，指引2023全年派息率提升至70%以上。 中移動上半年業績增長穩健，淨利潤按年增長8.4%至762億元，營運收入為5307.2億元，按年增長6.8%。其中通信服務收入為4,522億，按年增長6.1%；數字化轉型收入達1,326億，按年增長19.6%。 雲業務增長亮眼，上半年移動雲收入按年升80.5%至422億元人民幣，自有IaaS+PaaS收入增長超過100%。公司表示，有信心實現年初訂立移動雲收入達800億元的目 標，預計雲還有5-10年的黃金發展期。 中移動財務狀況穩健，資產負債率33.5%，上半年自由現金流為791億元，同比增長43.3%，主要由於經營活動產生的現金流量淨額有所增加以及資本開支有所下降。現價估值合理，預期股息率約7.3厘，優於同業，可趁調整吸納，上望HK$75。 前收市價：HK$66.2圖一：日線圖 資料來源：彭博 每日財經評論 2023年8月14日 每曰財經評論 企業、金融市場訊息 中國7月新增人民幣貸款3459億元，創2009年以來最低，進一步顯示需求疲軟，並加劇了持續通縮的風險。 中融信託客戶稱理財產品兌付逾期。據財新報導，有傳言稱兌付逾期和中植的流動性危機有關，後者管理資產規模約1萬億元人民幣。 碧桂園(02007)境內多隻債券8月14日起停牌，擬就兌付安排召開債券持有人會議。 國務院日前印發《關於進一步優化外商投資環境加大吸引外商投資力度的意見》，要求更好統籌國內國際兩個大局，營造市場化、法治化、國際化一流營商環境，充分發揮中國超大規模市場優勢，更大力度、更加有效吸引和利用外商投資，為推進高水平對外開放、全面建設社會主義現代化國家作出貢獻。 金沙中國有限公司(01928)發佈截至2023年6月30日止6個月中期業績，該集團取得淨收益28.95億美元，同比增加216.39%：公司權益持有人應占利潤1.75億美元，去年同期則虧損7.6億美元。 東風集團(00489)發盈警，預期中期歸母淨利潤同比下降75%到80%。 富力地產(02777)前7月累計銷售收入145.4億元人民幣，同比減少48.8%。 三葉草生物-B(02197)發盈喜，預期中期淨溢利不少於5億元人民幣。 每日財經評論 上日10大成交滬港通股份(南向資金凈流入53.97億)代號股票名稱買入金額 賣出金額 滬港通成交額 (人民幣)入 (人民幣) (人民幣) 600519 貴州茅台 423.6百萬 1398.2百萬 1821.8百萬 601138 工業富聯 519百萬 620.1百萬 1139.1百萬 603259 藥明康德 756.3百萬 275.3百萬 1031.6百萬 601888 中國中免 167.2百萬 530.9百萬 698.1百萬 601012 隆基綠能 168百萬 524.2百萬 692.2百萬 883 中國海洋石油 361.1百萬 173.3百萬 534.4百萬 728 中國電信 113.9百萬 395.2百萬 509.1百萬 700 騰訊控股 316.2百萬 181.2百萬 497.4百萬 2015 理想汽車－Ｗ 241.6百萬 233.4百萬 475百萬 9868 小鵬汽車－Ｗ 169.8百萬 303.3百萬 473.1百萬 2023年8月14日 滬港通成交額(人民幣) 賣出金額(人民幣) 買入金額(人民幣) 代號股票名稱 上日10大成交深港通股份(南向資金凈流入30.01億) 資料來源：彭博、港交所 300750寧德時代1003.2百萬519.3百萬1522.5百萬 300760 邁瑞醫療 549.7百萬 656.6百萬 1206.2百萬 300059 東方財富 354.8百萬 784.4百萬 1139.2百萬 300308 中際旭創 360.2百萬 213.9百萬 574.1百萬 858:SZ 五糧液 183.7百萬 380.4百萬 564.1百萬 3690 美團－Ｗ 350.7百萬 176.4百萬 527.1百萬 883 中國海洋石油 184.4百萬 240.1百萬 424.5百萬 700 騰訊控股 197.5百萬 154.2百萬 351.7百萬 9868 小鵬汽車－Ｗ 152.3百萬 123.5百萬 275.8百萬 1024 快手－Ｗ 120.1百萬 117百萬 237.1百萬 資料來源：彭博、港交所上日10大成交最活躍代號 股票名稱 收市價 變幅(%) 成交額 9988 阿里巴巴－ＳＷ 95.3 1.06% 59.80億 2800 盈富基金 19.62 -0.81% 56.53億 700 騰訊控股 335.8 -1.18% 41.42億 2828 恒生中國企業 67.48 -1.37% 35.07億 941 中國移動 66.2 2.08% 24.82億 3690 美團－Ｗ 137.2 -2.70% 23.71億 1299 友邦保險 72.9 -1.15% 21.05億 3033 南方恒生科技 4.21 -2.18% 18.01億 669 創科實業 82.1 3.99% 16.54億 2318 中國平安 51.45 -2.74% 16.47億 資料來源：彭博上日5大升幅及跌幅股份代號股票名稱收市價變動率(%成交額2433 中天湖南集團 0.39 34.48% 1.24千萬 8413 亞洲雜貨 0.165 28.91% 3.72百萬 1087 威訊控股 0.7 27.27% 6.07萬 8406 中國口腔產業 0.229 27.22% 1.78百萬 928 蓮和醫療 0.1 25.00% 1.81百萬 1777 花樣年控股 0.09 -55.00% 1.31千萬 1942 馬可數字科技 63.85 -28.82% 3.60億 8385 萬里印刷 0.053 -27.40% 16.39萬 8238 惠陶集團 0.31 -26.19% 1.44億 8607 納尼亞集團 0.132 -23.26% 4.36千萬 資料來源：彭博 每曰財經評論 每日財經評論 恆生指數成份股表現 代號股票名稱 收市價升跌成交量市盈率(港元(%)(萬)(倍) 代號 股票名稱 收市價(港元) 升跌(%) 成交量(萬) 市盈率(倍) 2023年8月14日 1長和43.250.125785.82020安踏體育86.350.0633928.3 2中電控股62.250.4015214.52269藥明生物43.850.001,04738.1 3香港中華煤氣6.400.0077622.72313申洲國際80.301.5228824.4 5匯豐控股62.60-0.742,2136.72318中國平安52.90-0.091,4558.4 6電能實業40.950.7414515.22319蒙牛乳業27.15-0.1857618.7 11恒生銀行106.30-0.289113.32331李寧43.350.8198725.7 12恒基地產22.750.0014211.92382舜宇光學科技70.450.7123829.5 16新鴻基地產92.400.8732014.32388中銀香港22.700.674868.9 17新世界發展17.5