宸芯科技股份有限公司招股说明书(申报稿)

宸芯科技股份有限公司 Morningcore Holding Co., Ltd. （山东省青岛市黄岛区珠江路1699号16栋102户） 首次公开发行股票并在创业板上市 招股说明书 本公司的发行申请尚需经深圳证券交易所及中国证监会履行相应的程序。本招股说明书不具有据以发行股票的法律效力，仅供预先披露之用。投资者应当以正式公告的招股说明书全文 声明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。 致投资者的声明 一、上市目的 宸芯科技是中国信科旗下专业从事无线通信芯片设计及相关业务的唯一平台，系全球范围内少数同时掌握2G/3G/4G/5G、NTN、宽带自组网、C-V2X等十余种通信制式及面向6G及空天地海一体融合通信相关技术演进的无线通信芯片及解决方案提供商。公司在无线通信领域拥有深厚的技术积累，是国家级专精特新重点“小巨人”企业，产品与解决方案广泛应用于低空经济、商业航天、专用无线通信、车联网等领域。 （一）响应国产化战略需求，强化核心竞争力建设 在全球无线通信产业格局中，我国已形成规模领先、需求多元的核心市场。基带芯片作为无线通信设备的核心器件，其供给长期以来由境外厂商主导，国产化空间广阔、市场潜力巨大。近年来，国家持续出台政策支持无线通信产业发展，在产业政策扶持、人才培养培育、产业生态完善等方面系统布局，推动行业技术迭代升级并加速国产化进程，国产化已成为行业发展确定性趋势。宸芯科技专注研发可重构SDR SoC通信芯片及整体解决方案，以打造自主、安全、可靠的国产芯片为己任，致力成为国内一流、国际知名的集成电路设计企业，助力行业创新升级，践行国家集成电路产业发展战略。 当前，公司正处于业务规模快速扩张与核心竞争力持续提升的关键发展期，本次发行上市系公司落实中长期发展战略、深耕主业布局的关键举措。本次发行上市后，公司将进一步加大在第六代移动通信、卫星互联网、空天地海融合通信等下一代无线通信技术和未来产业方面的研发投入，推进现有产品技术迭代升级，加快新产品新技术的研发设计、试验验证及产业化落地，持续丰富产品矩阵、拓宽应用场景、巩固提升产品核心竞争力。本次发行募集资金将有效强化提升公司技术创新能力、充实核心技术储备、提升研发成果转化效率，进而增强公司主营业务的可持续发展能力，稳固公司在无线通信领域的市场地位和综合竞争力，为实现公司战略发展目标、提升行业影响力筑牢坚实基础。 （二）依托上市平台赋能，筑牢可持续发展人才根基 无线通信芯片行业为典型的人才、技术密集型产业，具有研发难度高、周期跨度长、技术迭代快等显著特征。随着无线通信技术加速演进及国产化深入推进， 行业竞争日趋加剧，对高端复合型人才的需求持续攀升，人才队伍已成为企业实现持续发展的核心战略资源及核心竞争要素，直接决定企业的技术创新实力、产品迭代效率及市场应变能力。 本次发行上市将成为公司人才战略升级的重要契机。依托资本市场平台，公司品牌影响力与行业认可度将得到显著提升，有利于公司持续汇聚行业高端优秀人才，推动核心技术能力的持续突破与创新成果的高效转化，为公司核心竞争力提升、市场地位巩固提供坚实人才支撑，保障公司可持续发展与中长期战略目标的顺利达成。 （三）持续完善公司治理体系，筑牢高质量发展制度根基 公司将以登陆资本市场为全新起点，恪守《公司法》《证券法》等法律法规及证券监管要求，持续健全现代企业制度，优化公司治理结构与科学决策机制，完善内部控制体系与风险防控机制，全面提升规范化运营和精细化管理水平，为公司可持续的高质量发展搭建稳健的治理保障框架。 公司将紧密围绕国家集成电路产业战略导向与核心芯片国产化的关键需求，锚定战略定位及中长期发展目标，坚持以科技创新为核心驱动力，深耕主营业务，推动经营业绩与研发实力同步提升，切实回馈广大投资者的信任与支持，并为我国集成电路产业国产化和产业链供应链安全稳定持续贡献力量，最终实现企业发展、投资者回报与社会价值的协同共赢。 二、现代企业制度的建立健全情况 公司已严格按照上市公司治理规范建立并完善了由股东会、董事会、高级管理人员组成的治理架构，形成了权力机构、决策机构、监督机构和管理层之间权责明晰、制衡有效、运作规范的现代企业治理体系和内部控制运行机制，提高了公司的运营效率和治理水平。公司将严格遵守信息披露相关法律法规和监管要求，持续提升信息披露质量，确保投资者能够及时、准确、完整地了解公司的经营成果、财务状况、重大决策等重要信息。公司高度重视投资者合理诉求和意见建议，积极回应市场关切，畅通投资者沟通渠道，切实维护投资者合法权益。同时，公司秉持持续回报投资者的理念，制定了明确的股利分配政策和长期股东分红回报规划，通过建立长期、稳定、可持续的分红政策，让全体投资者充分共享企业发展成果。 三、本次融资必要性及募集资金使用规划 本次募集资金主要投向星地融合通信终端芯片及方案产品研发和产业化项目、低空智联网芯片及产品研发和产业化项目以及研发中心能力建设项目，均围绕公司主营业务布局展开，符合国家有关产业政策和公司发展战略。 本次募集资金到位及募投项目的顺利实施，有利于持续提高公司技术研发水平、实现新产品的迭代研发及产业化，推动落实公司在6G/星地融合等下一代未来通信技术和解决方案方面的规划，帮助公司抓住卫星互联网产业发展机遇，持续增强在低空经济领域产品的核心竞争力，是公司实现战略规划和业务发展目标的关键举措。同时，本次融资综合考虑了公司股东回报和价值创造能力、自身经营状况、市场发展战略等多重因素，科学审慎地制定了投资规划，募投项目具备实施必要性和可行性，融资规模具有合理性。 四、持续经营能力及未来发展规划 宸芯科技专注于无线通信SoC芯片及模组类产品的研发、设计与销售，致力于为客户提供自主、安全、可靠的无线通信SoC芯片及解决方案，产品广泛应用于低空经济、商业航天、专用无线通信、车联网等领域。2025年公司实现营业收入47,868.38万元，业务规模不断扩大，持续经营能力和综合竞争实力不断增强。 自成立以来，公司始终以提升产业支撑能力和服务国家战略为使命，坚持加强科技创新和技术攻关，重点发力低空经济、商业航天、车联网等战略新兴产业，积极布局6G/星地融合通信、卫星互联网等未来产业，着力攻克国家战略发展重点领域产业链薄弱环节和应用难点，助力夯实产业发展根基。 未来，公司将牢牢把握国家产业政策发展机遇，坚持以客户为中心、以市场需求为导向、以自主创新为驱动、以核心技术为支撑，持续提高产品技术水平，不断拓展产品覆盖范围与应用领域，持续推出在性能、可靠性和集成度等方面具有市场竞争力的无线通信SoC芯片及模组类产品，提升产品市场占有率，将公司全力打造为国内一流、国际知名的集成电路设计企业。 （本页无正文，为《致投资者的声明》之签字盖章页） 发行概况 目录 声明.......................................................................................................................1 致投资者的声明...........................................................................................................2 一、上市目的.........................................................................................................2二、现代企业制度的建立健全情况.....................................................................3三、本次融资必要性及募集资金使用规划.........................................................4四、持续经营能力及未来发展规划.....................................................................4 第一节释义...............................................................................................................12 一、常用词汇释义...............................................................................................12二、专业词汇释义...............................................................................................15 第二节概览...............................................................................................................17 一、重大事项提示...............................................................................................17二、发行人及本次发行的中介机构基本情况...................................................19三、本次发行概况...............................................................................................20四、发行人的主营业务经营情况.......................................................................21五、发行人板块定位情况...................................................................................22六、发行人报告期主要财务数据及财务指标...................................................26七、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况...................................28八、发行人选择的具体上市标准.......................................................................28九、公司治理特殊安排.......................................................................................29十、募集资金运用与未来发展规划...................................................................29十一、其他对发行人有重大影响的事项..................