中芯国际2024Q1要点关于需求消费电子需求

消费电子需求复苏，出现急单：表现突出的包括家电（MCU、低功耗蓝牙等）、机顶盒（AP）、电视（显示驱动芯片、AP）等。主因是国际消费市场有恢复，旧产品库存消化，新产品库存建立，出口增多，同时体育大年奥运会等赛事也有带动。智能手机客户，今年有较大进取心扩大份额，有提前备货。 【关于扩中芯国际2024Q1要点 【关于需求】 消费电子需求复苏，出现急单：表现突出的包括家电（MCU、低功耗蓝牙等）、机顶盒（AP）、电视（显示驱动芯片、AP）等。主因是国际消费市场有恢复，旧产品库存消化，新产品库存建立，出口增多，同时体育大年奥运会等赛事也有带动。智能手机客户，今年有较大进取心扩大份额，有提前备货。【关于扩产】中芯关于供需格局问题的回复，主要表达了中芯扩充的是有竞争力的优质产能，而其他更小的晶圆厂可能从前期无序扩张转向根据市场需求情况来扩充成熟制程产能，这符合成熟制程领域当下发生实际情况，主要表达大家无需对晶圆厂产能过剩过度忧虑。中芯国际2024年整体扩产计划大概在6万片12英寸月产能左右规模，集中在北京的中芯京城和深圳的中芯深圳12吋工厂，主要为了尽快将两座新工厂达到4万片左右的经济规模。而位于上海临港的中芯东方工厂有望在2024年底建成，2025年中芯东方开始产能爬坡，有望成为主要的资本开支组成。公司多次表示其扩产是稳定和持续的。而关于国产设备，应重点关注存储和先进逻辑的国产化进展，已成为近年来设备厂商新增订单的主力。