2023年地产修复将带动钢铁行业困境反转,钢铁行业估值已跌入底部区域,长期逻辑未改,配置价值凸显。推荐普钢龙头方大特钢、华菱钢铁、宝钢股份、首钢股份、太钢不锈等;特钢板块推荐盛德鑫泰、久立特材、图南股份、抚顺特钢、中信特钢、甬金股份等;新材料板块推荐铂科新材、悦安新材、屹通新材、方大炭素等;资源板块推荐安宁股份、钒钛股份、永兴材料、包钢股份等;港股推荐天工国际、中国东方集团等。风险提示:限产政策超预期放松,需求修复不及预期。
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